¿Qué es la letra de cambio? | Definición, funcionamiento, pros y contras

El intercambio de bienes se puede realizar al contado o a crédito. Cuando los bienes se comercializan a crédito, el pago se realiza en una fecha diferida. En tales casos, el vendedor puede confiarle al comprador una promesa verbal o puede utilizar un instrumento de crédito para evitar cualquier retraso adicional en el pago a partir de la fecha diferida ya fijada.

Una letra de cambio es uno de los muchos instrumentos de crédito disponibles en el mercado. De acuerdo con la "Ley de Instrumentos Negociables de la India de 1881", una letra de cambio es un instrumento negociable por escrito que comprende una orden incuestionable debidamente firmada por el fabricante. La orden ordena a una persona en particular (comprador) que pague al acreedor o la persona mencionada en ella o al portador del título una cantidad específica de dinero.

Partes en una letra de cambio

Generalmente hay tres partes en una letra de cambio:

  1. Cajón: Se refiere al acreedor o vendedor que emite la factura.
  2. Girado: Representa al comprador o deudor a cuyo nombre se emite la factura.
  3. Tenedor: Se refiere a la persona mencionada por el acreedor en la factura a quien se le abonará el monto.

¿Cómo funciona la letra de cambio?

Una letra de cambio se utiliza tanto en el comercio nacional como en el internacional. Cuando se utilizan en transacciones nacionales, se denominan giros.

Sin embargo, debe tenerse en cuenta que la letra de cambio se utiliza principalmente en el comercio internacional. De hecho, se originó para liquidar transacciones internacionales. Mientras que a los comerciantes árabes del siglo VIII d.C. se les atribuye el uso de instrumentos negociables similares, el proyecto de ley en su forma actual se atribuye a los lombardos del norte de Italia del siglo XIII.

El librador extiende la factura al librado, quien luego firma y coloca un sello oficial en el instrumento como marca de aceptación. Como resultado, la letra se transforma en un instrumento negociable listo para ser negociado en el mercado.

El acreedor ahora puede deducir este instrumento y convertirlo en efectivo extendiendo un banco o una empresa con una comisión. Esta comisión se conoce como descuento. La factura puede cambiar varias manos antes de que finalmente llegue la fecha de vencimiento del pago, y el deudor o librado paga el monto adeudado de acuerdo con el acuerdo.

Ventajas de la letra de cambio

La letra de cambio tiene varios beneficios que la hacen digna de ser utilizada en transacciones nacionales e internacionales.

  1. Convierte la relación informal entre el acreedor y el deudor en una formal, ya que proporciona un marco legal bajo el cual dichas partes se transforman en el 'librador' y el 'librado', respectivamente. En consecuencia, en situaciones de conflicto entre las partes, se puede acudir a un tribunal de justicia para resolver el asunto.
  2. Una letra de cambio se compone de los más mínimos detalles sobre los términos y condiciones del pago. Estos incluyen el monto, la fecha y el lugar del pago y el monto de los intereses, si corresponde. En consecuencia, el librado puede prepararse de antemano haciendo arreglos para los fondos antes de la llegada de la fecha de vencimiento.
  3. Beneficia tanto al acreedor como al deudor ya que este último puede realizar el pago en una fecha diferida y el primero puede descontar la factura y obtener el precio inmediato incluso después de extender el crédito.
  4. Las deudas se transfieren sin esfuerzo bajo la letra de cambio, ya que la mera entrega o endoso es suficiente.
  5. Proporciona ayuda financiera tanto al acreedor como al deudor acomodando sus beneficios mutuos.

Desventajas de la letra de cambio

A pesar de ser uno de los instrumentos de crédito más utilizados, las Letras de Cambio no están exentas de limitaciones.

  1. Su uso debe limitarse a servicios de corta duración.
  2. Los servicios bancarios la consideran una opción inadecuada.
  3. El librado está obligado por ley a pagar las cuotas antes o en la fecha de vencimiento del pago.
  4. El librado tiene que soportar una carga adicional si un banco o una empresa descuenta la factura.

Referencias

  1. https://www.journals.uchicago.edu/doi/pdfplus/10.1086/252472
  2. https://www.jstor.org/stable/1329536
x
2D vs 3D