Lettera di credito vs lettera di impegno: differenza e confronto

Una lettera di credito è un documento finanziario emesso da una banca che garantisce il pagamento da parte dell'acquirente a un venditore al raggiungimento di determinati criteri. Una lettera di impegno, invece, è una promessa da una parte a un'altra, una banca, di adempiere a un impegno o a un obbligo, utilizzata nelle transazioni commerciali come forma di garanzia o sicurezza.

Punti chiave

1. Una lettera di credito è uno strumento finanziario emesso da una banca o da un istituto finanziario che garantisce il pagamento di un determinato importo a un beneficiario, a condizione che il beneficiario soddisfi determinati termini e condizioni; una lettera di impegno è un documento formale e giuridicamente vincolante in cui una parte si impegna ad adempiere a specifici obblighi o responsabilità.
2. Le lettere di credito vengono utilizzate principalmente nelle transazioni commerciali internazionali per garantire il pagamento tra acquirenti e venditori. Al contrario, le lettere di impegno possono essere utilizzate in vari contesti, tra cui transazioni finanziarie, accordi contrattuali e controversie legali.
3. Sia le lettere di credito che le lettere di impegno fungono da assicurazioni, ma le lettere di credito si concentrano sulla garanzia del pagamento, mentre le lettere di impegno comportano impegni e obblighi più ampi.

Lettera di credito contro lettera di impegno

La differenza tra una lettera di credito e una lettera di impegno è che sebbene entrambe siano utili nel commercio internazionale, una lettera di credito è più affidabile e sicura. Tuttavia, una lettera di impegno comporta possibilità di frode.

A lettera di credito e una lettera di impegno sono due metodi per facilitare il processo di transazione tra parti di due paesi. UN lettera di credito può essere inteso come un mezzo per fornire una garanzia da parte di una banca al venditore contro un corretto pagamento effettuato a tempo debito.

Viene prodotta una lettera di impegno per offrire al destinatario l'assicurazione contro il pagamento dell'importo preventivamente pattuito, ma non vi sarà alcun contratto formale.

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Tavola di comparazione

caratteristica	Lettera di credito (LC)	Lettera di impegno (LOU)
Definizione	A documento rilasciato da una banca garantire il pagamento a un venditore se l'acquirente non adempie ai propri obblighi in una transazione.	A documento rilasciato da una società promettere di adempiere a un determinato obbligo nei confronti di un'altra parte, ma senza garanzia bancaria.
Parte emittente	Banca	Azienda (acquirente o venditore)
Garanzia	Fornisce una forte garanzia di pagamento grazie al coinvolgimento della banca.	Offre una garanzia più debole poiché si basa esclusivamente sulla promessa della società emittente.
Vantaggi per il venditore	Riduce il rischio di mancato pagamento e fornisce un fonte di pagamento affidabile.	Offerta di maggio qualche garanzia di adempimento, ma il venditore porta più alto rischio rispetto ad un LC.
Vantaggi per l'acquirente	Fornisce misurazione flessibilità e costi potenzialmente inferiori rispetto ad un LC.	Può essere utilizzato in situazioni in cui non è richiesta una LC o non disponibile.
Costo	Generalmente più costoso grazie al coinvolgimento della banca e alla valutazione del rischio.	In genere meno costoso di un LC.
Utilizzo Tipico	Commercio internazionale: Utilizzato per garantire il pagamento di beni e servizi oltre confine.	Transazioni nazionali: Utilizzato in varie situazioni, come garantire il pagamento dell'affitto, garanzie di buona esecuzione o adempimento di contratti.
Applicabilità legale	Altamente applicabile a causa del coinvolgimento di una banca e delle norme stabilite sulla finanza commerciale.	Meno applicabile poiché fa affidamento esclusivamente sulla capacità e sulla volontà della società emittente di mantenere le proprie promesse.

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Cos'è la lettera di credito?

Struttura e soggetti coinvolti

• Banca emittente: La banca che emette la Lettera di Credito su richiesta dell'acquirente, assumendosi l'obbligo di effettuare il pagamento al venditore dietro presentazione di documenti conformi.
• Beneficiario/Venditore: La parte a cui è indirizzata la Lettera di Credito, l'esportatore o il venditore di beni o servizi. Il beneficiario riceve il pagamento previo rispetto dei termini e delle condizioni indicati nella Lettera di Credito.
• Richiedente/Acquirente: La parte che richiede l'emissione della Lettera di Credito alla banca emittente. Il richiedente è l'importatore o l'acquirente di beni o servizi e si assume la responsabilità di rimborsare la banca emittente per il pagamento effettuato al beneficiario.

Tipi di lettere di credito

• LC revocabile: Può essere modificato o annullato dalla banca emittente senza preavviso al beneficiario. Questo tipo di LC viene utilizzato raramente nel commercio internazionale a causa del rischio che comporta per il venditore.
• LC irrevocabile: Fornisce maggiore sicurezza al beneficiario poiché non può essere modificato o annullato senza il consenso di tutte le parti coinvolte, compreso il beneficiario.
• Confermato L.C: Prevede una seconda banca, nel paese del beneficiario, che fornisce un'ulteriore garanzia di pagamento. Questo tipo di lettera di credito offre maggiore sicurezza al venditore, soprattutto nei casi in cui la solvibilità della banca emittente sia in dubbio.

Processo di lettera di credito

• emissione: L'acquirente e il venditore concordano i termini della transazione, compresi il tipo e le condizioni della LC. L'acquirente richiede alla banca emittente di emettere la LC a favore del venditore, dettagliando i termini e le condizioni della vendita.
• Presentazione dei documenti: Il venditore spedisce la merce o fornisce i servizi secondo i termini della LC e presenta i documenti richiesti (come fatture, polizze di carico, certificati di ispezione) alla banca emittente tramite la propria banca (se necessario).
• Pagamento: Dopo aver verificato che i documenti presentati siano conformi ai termini della LC, la banca emittente effettua il pagamento al beneficiario o onora la LC. Se vengono rilevate discrepanze, i documenti potrebbero essere rifiutati e il venditore potrebbe dover correggerli prima di poter effettuare il pagamento.

 

Cos'è la lettera di impegno?

Obiettivo e scopo

• Garanzia di prestazione: Una LoU funge da garanzia da parte della parte emittente nei confronti del destinatario che determinati obblighi saranno adempiuti come concordato nel contratto o accordo sottostante.
• Risk Mitigation: Aiuta a mitigare i rischi associati all'inadempimento o all'inadempienza fornendo un impegno formale ad adempiere alle responsabilità, favorendo così la fiducia e la fiducia tra le parti coinvolte nella transazione.

Parti coinvolte e struttura

• Parte emittente: L'entità che emette la LoU, che potrebbe essere una banca, una società o un individuo, si assume l'obbligo delineato nel documento. Questa parte si assume la responsabilità di onorare l'impegno dichiarato nella LoU.
• Destinatario: La parte a cui è indirizzata la LoU, il beneficiario dell'impegno. Il destinatario fa affidamento sulla LoU come forma di garanzia che determinati obblighi saranno adempiuti come specificato.

Tipi di lettere di impegno

• Impresa finanziaria: Nel settore bancario, una LoU può coinvolgere un istituto finanziario che fornisce un'assicurazione o un impegno a un'altra banca o entità in merito a transazioni o obblighi finanziari. Ad esempio, una banca può emettere una LoU per facilitare un prestito o un accordo di credito per un cliente.
• Performance garantita: Negli accordi contrattuali, una LoU può fungere da garanzia di prestazione, assicurando che una parte adempia ai propri obblighi contrattuali, come il completamento di un progetto entro una tempistica specifica o la consegna di beni/servizi secondo i termini concordati.

Processo di lettera di impegno

• emissione: La parte emittente redige la LoU in cui delinea gli specifici obblighi o impegni che intende assumere e la consegna al destinatario.
• Accettazione: al ricevimento, il destinatario esamina la LoU per assicurarsi che sia in linea con i termini dell'accordo o dell'accordo. Una volta soddisfatto, il destinatario accetta la LoU come impegno formale da parte della parte emittente.
• Esecuzione ed esecuzione: Gli obblighi delineati nella LoU vengono eseguiti secondo i termini concordati. In caso di non conformità o inadempienza, il destinatario può chiedere l'applicazione della LoU attraverso mezzi legali o perseguire i rimedi appropriati come previsto nel documento.

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Principali differenze tra lettera di credito e lettera di impegno

1. Natura dello strumento:
   • LC: LC è un documento finanziario emesso da una banca, che garantisce il pagamento a un venditore al rispetto di determinate condizioni in una transazione commerciale.
   • LoU: La LoU è un impegno formale emesso da una parte nei confronti di un'altra, un istituto finanziario, che garantisce l'esecuzione o l'adempimento di obblighi in vari contesti che vanno oltre il commercio.
2. Scopo:
   • LC: utilizzato principalmente nel commercio internazionale per garantire la sicurezza dei pagamenti sia per l'acquirente che per il venditore.
   • LoU: utilizzato in una gamma più ampia di contesti quali quelli bancari, contratti e accordi legali per fornire garanzie di prestazione o adempimento di obblighi.
3. Coinvolgimento delle parti:
   • LC: coinvolge tre parti: banca emittente, beneficiario (venditore) e richiedente (acquirente).
   • LoU: coinvolge due parti: la parte emittente e il destinatario e può essere utilizzata in transazioni che coinvolgono varie entità al di là delle relazioni acquirente-venditore.
4. Mitigazione del rischio:
   • LC: Mitiga i rischi legati al mancato pagamento o all'inadempienza nelle transazioni commerciali internazionali fornendo una garanzia finanziaria.
   • LoU: mitiga i rischi associati all'inadempimento o all'inadempienza in vari contesti offrendo un impegno formale ad adempiere agli obblighi, favorendo così la fiducia tra le parti.
5. Quadro giuridico:
   • LC: Governato dalle leggi sul commercio internazionale e dai regolamenti bancari, con pratiche standardizzate come UCP 600 (Uniform Customs and Practice for Documentary Credits).
   • LoU: regolato dal diritto contrattuale e può variare in base ai termini concordati tra le parti coinvolte, adattato ad accordi o transazioni specifici.
6. Flessibilità:
   • LC: Più rigido nelle condizioni e nelle procedure, con un rispetto rigoroso dei requisiti documentali per il pagamento.
   • LoU: offre maggiore flessibilità in termini di ambito e utilizzo, poiché può essere personalizzato per soddisfare le esigenze specifiche delle parti in vari tipi di transazioni oltre al commercio.

Bibliografia

1. https://repository.law.umich.edu/cgi/viewcontent.cgi?article=2776&context=mlr
2. https://digital.sandiego.edu/cgi/viewcontent.cgi?article=1244&context=ilj