マーチャントバンクと開発銀行: 違いと比較

マーチャント バンク: 主に引受業務、コーポレート ファイナンス、合併と買収、有価証券の取引、投資ポートフォリオの管理などのアドバイザリー サービスなどの金融サービスを企業に提供することに重点を置いています。開発銀行: 持続可能な成長を促進し、貧困を削減するという使命を持ち、インフラ、農業、中小企業などのセクターに重点を置き、国や地域の経済発展に貢献するプロジェクトへの長期融資の提供を専門としています。 。

重要なポイント

1. マーチャントバンクは、企業の引受、助言、および資金調達に従事しています。 開発銀行は、経済開発と社会プロジェクトに財政支援を提供します。
2. 商業銀行は民間部門の取引に重点を置いていますが、開発銀行は公共部門と民間部門の両方を対象としています。
3. 開発銀行は政府が所有または支援しているのに対し、マーチャントバンクは民間の機関です。

マーチャントバンク vs デベロップメントバンク

A マーチャントバンク 大企業に資金、ローン、財務アドバイスを提供します。 コンサルティング サービスは、マーチャント バンクによっても提供されます。 これらの銀行はまた、国際レベルで企業と取引しています。 あ 開発銀行 ほぼすべての規模の企業に融資と資金を提供します。 開発銀行では、資産は政府によって提供されます。

マーチャントバンクの機能

1. 企業財務: マーチャントバンクは、新規株式公開（IPO）、私募、債券発行などのさまざまな手段を通じて企業の資金調達を支援します。彼らは、取引の構築、適切な価格設定の決定、規制要件への対処について専門的なアドバイスを提供します。

2. 合併と買収 (M&A): マーチャントバンクは、買い手と売り手の両方に戦略的決定についてアドバイスし、デューデリジェンスを実施し、条件を交渉し、取引プロセスを促進することで、M&A取引において極めて重要な役割を果たします。これらは、企業が潜在的な買収ターゲットや合併パートナーを特定し、そのような取引の財務上の影響を評価するのに役立ちます。

3. 引受業務: マーチャントバンクは、発行会社から有価証券を購入し、投資家に売却して利益を得るリスクを引き受け、有価証券の募集の引受会社として機能します。発行者の信用度を評価し、証券の価格を設定し、規制基準への準拠を確保します。

4. 取引とマーケットメイク: 多くのマーチャントバンクは、顧客に代わって、または独自のトレーディングデスクのために、有価証券、商品、通貨、その他の金融商品の売買という取引活動に従事しています。彼らはマーケットメーカーとしても機能し、相場価格で証券の売買を提案することで市場に流動性を提供します。

5. 資産管理: 一部のマーチャントバンクは、機関投資家、企業、年金基金、富裕層に代わって投資ポートフォリオを管理する資産管理サービスを提供しています。彼らは、クライアントが財務目標を達成できるよう、投資戦略を策定し、資産を割り当て、パフォーマンスを監視します。

6. アドバイザリーサービス: マーチャントバンクは、資本構成の最適化、リスク管理、組織再編、コーポレートガバナンスなど、さまざまな財務問題に関して顧客に戦略的アドバイザリーサービスを提供します。彼らは専門知識と業界知識を活用して、各クライアントの固有のニーズを満たすカスタマイズされたソリューションを提供します。

開発銀行の機能

1. 長期融資: 開発銀行は、開発に重大な影響を与えるプロジェクトを支援するための長期融資の提供を専門としています。短期から中期の融資を提供する商業銀行とは異なり、開発銀行は、インフラプロジェクト、住宅計画、および長期間にわたって多額の資本投資を必要とするその他の事業に対して、より長い返済期間の融資を提供します。

2. インフラ開発: 開発銀行の主な機能の 1 つは、道路、橋、港湾、空港、エネルギー施設、電気通信ネットワークなどのインフラ プロジェクトに融資することです。これらの投資は、ビジネスの繁栄に必要な重要なインフラストラクチャを提供することにより、生活の質を向上させ、生産性を向上させ、経済成長を促進するために不可欠です。

3. 中小企業への支援： 開発銀行は、世界中の経済の根幹である中小企業（SME）の成長と発展を支援する上で重要な役割を果たしています。彼らは中小企業に資金調達、技術支援、助言サービスを提供し、資本へのアクセスの制限、インフラの不十分さ、経営上の専門知識の欠如などの課題を克服できるよう支援します。

4. セクター固有の融資: 開発銀行は、農業、医療、教育、再生可能エネルギーなど、経済発展に不可欠な主要セクターのプロジェクトへの融資に重点を置いています。これらの優先分野への投資をターゲットにすることで、差し迫った社会ニーズに対応し、包摂的な成長を促進し、社会のあらゆる層に利益をもたらす持続可能な経済を構築することを目指しています。

5. リスクの軽減: 開発銀行は、収益が不確実なプロジェクトに融資したり、困難な環境で事業を運営したりすることで、商業銀行よりも高いレベルのリスクを想定しています。彼らは、投資家や貸し手のリスクを軽減するために融資保証、リスク共有メカニズム、または保険商品を提供し、それによって開発イニシアチブへの民間部門の参加を促進する可能性があります。

6. 政策に関するアドバイスと能力開発: 開発銀行は、金融支援の提供に加えて、政府、規制当局、その他の利害関係者に政策アドバイス、技術支援、能力構築支援を提供します。これらは、経済発展に役立つ政策の設計と実施、制度的枠組みの強化、持続可能な開発を促進するための地域の専門知識の構築に役立ちます。

マーチャントバンクと開発銀行の主な違い

1. 主な機能：
   • 加盟銀行: 財務アドバイザリーおよび専門的な金融サービス。
   • 開発銀行: 長期的な経済社会開発プロジェクトに資金を提供します。
2. クライアント：
   • 加盟銀行: 大企業、富裕層、政府。
   • 開発銀行: 政府、開発プロジェクトを行う民間企業、非営利団体。
3. 利益の動機:
   • 加盟銀行: 利益を追求し、株主への利益を生み出すことを目的としています。
   • 開発銀行: 社会的影響が主な焦点であるため、そうなるかもしれないし、そうでないかもしれません。
4. リスク許容度:
   • 加盟銀行: 一般にリスク回避性は低く、より高い利益を得るためにより高いリスクを引き受ける可能性があります。
   • 開発銀行: よりリスクを回避し、開発プロジェクトを支援するために市場金利を下回る金利で融資を提供する可能性があります。