Доход от капитала и доход от дивидендов: разница и сравнение

Доходность капитала и доходность дивидендов являются финансовыми коэффициентами компании, и оба показывают процентное изменение инвестиций. Доходность капитала рассчитывается без учета дивидендов, а дивидендная доходность рассчитывается на основе рыночной цены.

Основные выводы

1. Доходность капитала является мерой увеличения рыночной стоимости инвестиций, а дивидендная доходность измеряет доход, полученный от инвестиций.
2. Доходность капитала зависит от спроса и предложения ценных бумаг, а дивидендная доходность зависит от дивидендов, выплачиваемых компанией.
3. Доходность капитала указывает на потенциальный прирост капитала от инвестиций, тогда как доходность по дивидендам указывает на доход от дивидендов, выплачиваемых акционерам.

Капитальная доходность против дивидендной доходности

Доходность капитала относится к общему доходу от инвестиций, включая прирост капитала и любые полученные доходы, такие как дивиденды. Например, если инвестиции увеличиваются на 10% и выплачиваются дивиденды в размере 5%, доходность капитала составит 15%. Дивидендная доходность измеряет доход, полученный от дивидендов, в процентах от стоимости инвестиций.

Доход от прироста капитала — это доля прироста цены инвестиций. Он рассчитывается как увеличение цены инвестиции.

Формула доходности капитала = (P1-P0)/ P0 * 100

Ассоциация Дивидендная доходность является одним из финансовых коэффициентов, который измеряет долю денежных дивидендов, выплачиваемых акционерам, по отношению к цене акций. дивидендная доходность формула может вычислить его:

Дивидендная доходность формула = Годовой дивиденд на акцию / Цена на акцию * 100

Сравнительная таблица

Параметры сравнения	Доходность капитала	Дивидендная доходность
Смысл	Это доля повышения цены на инвестиции.	Это один из финансовых коэффициентов, измеряющий долю денежных дивидендов, выплачиваемых акционерам.
Формула	( Текущая цена – Исходная цена) / Исходная цена x 100	Годовой дивиденд на акцию / Цена на акцию x 100
классификация	подразделяются на реализованные и нереализованные.	Он подразделяется на денежные средства, акции, активы или гибридные дивиденды.
Зависимость	Capital Yield зависит от рыночной ситуации при ликвидации ценных бумаг.	Дивидендная доходность зависит от решения высшего руководства.

Что такое доходность капитала?

Доход от прироста капитала — это доля прироста цены инвестиций. Это расчетная разница между текущей ценой и ценой покупки.

Формула доходности капитала = (P1-P0)/ P0 * 100

P0 = Первоначальная цена покупки ценных бумаг или акций

P1 = Текущая рыночная цена ценных бумаг или акций

Это критически важно для анализа и выбора наиболее эффективных ключевых слов для улучшения рейтинга вашего сайта.

Предположим, мы покупаем ценную бумагу или акцию по цене рупий. 1000 и выше продаются за рупий. 1250, поэтому доход от прироста капитала составляет 250 рупий, т. е. 25% от 1000 рупий.

Доходность капитала = (1250-1000)/ 1000 * 100 = 25%

Таким образом, инвесторы получают 25% прибыли на акциях.

На доход от прироста капитала мы не можем получить никаких дивидендов. Тем не менее, разница между текущей ценой и ценой покупки акций или ценных бумаг является доходом от прироста капитала, но когда мы имеем убыток по акции, средняя текущая цена падает ниже цены покупки, т. е. не доход от капитала.

Прирост капитала можно разделить на реализованный и нереализованный, а реализованный прирост делится на две части, т. е. краткосрочный прирост и долгосрочный прирост. В некоторых странах реализованная прибыль считается налогооблагаемым активом.

Дивидендная доходность — это один из финансовых коэффициентов, который измеряет долю денежных дивидендов, выплачиваемых акционерам, по отношению к цене акций. Формула дивидендной доходности может ее рассчитать. Он также известен как коэффициент цены дивидендов.

Что такое дивидендная доходность? 

Формула дивидендной доходности = Годовой дивиденд на акцию / Цена на акцию * 100

Это критически важно для анализа и выбора наиболее эффективных ключевых слов для улучшения рейтинга вашего сайта.

Предположим, организация с ценой акций 200 рупий объявила о выплате дивидендов в размере 30 рупий на акцию. Таким образом, коэффициент дивидендной доходности на акцию составит 30/200*100 = 15%.

Таким образом, инвестор получит 15% дивидендов по акциям.

Организация с высокой дивидендной доходностью не удерживает значительную часть прибыли в виде нераспределенной прибыли. Акции с высокой дивидендной доходностью — хороший вариант для инвестиций.

Дивиденды варьируются от организации к организации, потому что зрелая организация обеспечивает высокую дивидендную доходность. Тем не менее, быстрорастущая организация не предлагает никаких дивидендов, потому что лучше реинвестировать свою прибыль для роста организации.

Высокая или низкая дивидендная доходность не указывает на характер организации, т. е. на хорошую или плохую.

Основные различия между капитальной доходностью и дивидендной доходностью

1. Дивидендная доходность — это процент прибыли, отдаваемый организацией своему инвестору, а доход от прироста капитала — это прибыль, полученная при продаже акций или ценных бумаг.
2. Инвесторы не контролируют дивидендную доходность. Он контролируется высшим руководством, но инвесторы удерживают доход от прироста капитала.
3. Доходность дивидендов зависит от решения высшего руководства, а доходность капитала зависит от текущей рыночной ситуации.
4. Организация выплачивает дивидендный доход в соответствии с этими политиками, который является частью прибыли компании. Доход от капитала реализуется при ликвидации ценных бумаг на рынке.
5. Дивиденды могут распределяться периодически, и требуется меньше инвестиций. Доходность капитала случается один раз в жизни инвестиций, и для хорошей прибыли требуются значительные инвестиции.

Рекомендации

1. https://www.sciencedirect.com/science/article/pii/0304405X74900063
2. https://onlinelibrary.wiley.com/doi/abs/10.1111/0022-1082.00082

Последнее обновление: 11 июня 2023 г.