Что такое Аннуитет? | Определение, типы, преимущества и недостатки

Аннуитет относится к фиксированному платежу, регулярно выплачиваемому лицу в течение любого заданного периода. Его также можно рассматривать как своего рода инвестиции или страхование в зависимости от характера суммы и от того, рассматривается ли она как доход или расход. Это могут быть платежи на сберегательные счета, страховые или пенсионные выплаты.

Он имеет особое значение в отношении страхования. Страховые компании имеют несколько полисов аннуитетов, в соответствии с которыми клиент должен регулярно выплачивать компании определенную сумму. Взамен страховая компания выплачивает клиенту регулярный доход (начиная с оговоренного периода времени позже в будущем). Это может продолжаться до конца жизни.

Основные выводы

1. Аннуитет — это финансовый продукт, по которому через регулярные промежутки времени выплачивается фиксированная сумма пенсионного дохода.
2. Аннуитеты могут быть немедленными или отсроченными, причем первые платежи начинаются сразу после покупки, а вторые начинаются в будущем.
3. Аннуитеты предлагают рост с отсрочкой налогообложения и гарантированный доход на всю жизнь, но могут также сопровождаться высокими комиссиями и ограничениями на доступ к средствам.

Виды аннуитетов

На практике несколько видов аннуитетов зависят от характера платежа и компании, выплачивающей средства. В целом его можно разделить на следующие категории:

1. Фиксированная рента - это гарантированная фиксированная выплата, предоставляемая клиенту страховой компанией в будущем.
2. Переменная рента – Это менее стабильно, но может принести пользу инвестору. Это может произойти, если взаимные фонды, в которые инвестировал покупатель, преуспеют на рынке и вырастут до большей суммы.
3. Немедленная рента – Выплаты в этой системе начинаются, как только клиент инвестирует в страховую компанию.
4. Отсроченный аннуитет – Это приводит к накоплению денег, поскольку инвестор делает больше платежей, что в конечном итоге приводит к увеличению единовременного дохода в будущем.  
5. Индексированный аннуитет – В этой ситуации платежи привязаны к индексу, в котором устанавливаются лимиты на минимальную и максимальную суммы платежа.
6. Условная рента – В этом случае аннуитет выплачивается только при выполнении определенных обязательных условий. Например, пожизненная рента выплачивается только при жизни человека. До тех пор, однако, это определенная рента.

Преимущества аннуитетов

1. Это многообещающий источник регулярного дохода через фиксированные промежутки времени. Гарантированный стабильный поток денег делает его очень прибыльным вложением.
2. Это очень выгодно в качестве пенсионного плана из-за денежного потока.
3. При совместной пожизненной ренте для супружеских пар любой из них обязан получать выплаты, несмотря на смерть супруга (хотя и в уменьшенном размере). Это приносит пользу мужчинам и женщинам, которые не участвуют в рабочей силе и не имеют постоянного дохода.

Недостатки аннуитетов

1. Существует период отказа, в течение которого инвестор не может обналичить внесенную сумму без уплаты значительной комиссии. В некоторых случаях это может длиться до нескольких лет.
2. Переменные аннуитеты сопряжены с риском потери основной суммы из-за преобладающих рыночных условий, тогда как фиксированные аннуитеты исключают возможность получения более высоких платежей.
3. Хотя остаток может неуклонно увеличиваться, любые суммы, выплачиваемые компанией, облагаются подоходным налогом.

Рекомендации

1. https://www.nber.org/papers/w7199
2. https://www.cambridge.org/core/journals/astin-bulletin-journal-of-the-iaa/article/guaranteed-annuity-options/55E3DAC470DFFC10E62FCF2F2A415A50