Επένδυση έναντι αγοράς μετοχών: Διαφορά και σύγκριση

Η επένδυση περιλαμβάνει μια ευρύτερη προσέγγιση, η οποία περιλαμβάνει διάφορα περιουσιακά στοιχεία για μακροπρόθεσμη ανάπτυξη και εισόδημα. Η αγορά μετοχών είναι μια συγκεκριμένη ενέργεια στο πλαίσιο της επένδυσης, με επίκεντρο την ιδιοκτησία σε μια συγκεκριμένη εταιρεία, προσφέροντας δυνητικά κέρδη κεφαλαίου και μερίσματα. Και οι δύο στρατηγικές ενέχουν κινδύνους και ανταμοιβές, απαιτώντας προσεκτική εξέταση των οικονομικών στόχων και των συνθηκών της αγοράς.

Βασικές τακτικές

1. Επένδυση είναι η κατανομή χρημάτων ή πόρων σε ένα περιουσιακό στοιχείο ή επιχείρηση με την προσδοκία να δημιουργηθούν αποδόσεις ή έσοδα. Η αγορά μετοχών είναι μια συγκεκριμένη μορφή επένδυσης όπου ένα άτομο ή οντότητα αγοράζει μερίδια ιδιοκτησίας σε μια εισηγμένη εταιρεία.
2. Οι επενδύσεις, όπως ακίνητα, ομόλογα ή αμοιβαία κεφάλαια, μπορούν να λάβουν διάφορες μορφές. Ωστόσο, η αγορά μετοχών περιλαμβάνει την αγορά ενός μέρους των ιδίων κεφαλαίων μιας εταιρείας, δίνοντας στον επενδυτή δικαιώματα ιδιοκτησίας και πιθανά μερίσματα.
3. Τόσο η επένδυση όσο και η αγορά μετοχών στοχεύουν στην αύξηση του πλούτου, αλλά η επένδυση περιλαμβάνει ένα ευρύτερο φάσμα κατηγοριών περιουσιακών στοιχείων και στρατηγικών.

Επένδυση vs Αγορά μετοχών

Η διαφορά μεταξύ επένδυσης και αγοράς μετοχών είναι ότι η επένδυση γίνεται μετά από ενδελεχή έρευνα αγοράς της κίνησης της μετοχής

στο παρελθόν, το ιστορικό της εταιρείας, και η αγορά των μετοχών της για μεγαλύτερο χρονικό διάστημα με στόχο υψηλότερα οικονομικά οφέλη αργότερα. Η αγορά μετοχών είναι μια απλή δραστηριότητα για να προσέχετε την τάση, να προσέχετε τη σταθερή τιμή της μετοχής της εταιρείας και να την αγοράσετε, για να τη διατηρήσετε για σχετικά μικρότερο χρονικό διάστημα.

---

 

Συγκριτικός πίνακας

Χαρακτηριστικό	Επένδυση	Αγορά μετοχών
Συγκέντρωση	Αυξανόμενος πλούτος μακροπρόθεσμα	Κατοχή ενός κομματιού μιας εταιρείας
Χρονοδιάγραμμα	Μακροπρόθεσμα (χρόνια ή δεκαετίες)	Βραχυπρόθεσμα (ημέρες, εβδομάδες, μήνες) ή μακροπρόθεσμα
Κίνδυνος	Μέτρια έως υψηλή, ανάλογα με το είδος της επένδυσης	Υψηλό, μπορεί να χάσει ολόκληρη την επένδυση
Δυνατότητα επιστροφής	Μέτρια προς υψηλή, αλλά όχι εγγυημένη	Υψηλές, αλλά και μεγάλες πιθανότητες απώλειας
Έλεγχος	Περιορισμένος έλεγχος σε μεμονωμένες επενδύσεις	Δικαιώματα άμεσης ιδιοκτησίας (δικαιώματα ψήφου, μερίσματα)
Διαποικίληση	Πιο εύκολο να επιτευχθεί μέσω διαφόρων επενδυτικών επιλογών	Περιορίζεται στην απόδοση μιας εταιρείας
Προσπάθεια	Μπορεί να είναι παθητικό ή ενεργητικό, ανάλογα με τη στρατηγική	Μπορεί να απαιτεί ενεργή διαχείριση και έρευνα
Χρηματοοικονομικές απαιτήσεις	Μπορεί να ξεκινήσει με μικρότερες ποσότητες	Μπορεί να απαιτεί μεγαλύτερη αρχική επένδυση
Φόροι	Μπορεί να έχει φορολογικά πλεονεκτήματα, ανάλογα με τον τύπο της επένδυσης	Υπόκειται σε φόρο υπεραξίας επί των κερδών
Επιτηδειότητα	Κατάλληλο για μακροπρόθεσμους στόχους όπως η συνταξιοδότηση	Κατάλληλο για έμπειρους επενδυτές με υψηλή ανοχή κινδύνου

---

 

Τι είναι η επένδυση;

Η επένδυση αναφέρεται στην κατανομή κεφαλαίων με την προσδοκία να δημιουργηθεί θετική απόδοση με την πάροδο του χρόνου. Περιλαμβάνει τη δέσμευση χρημάτων ή κεφαλαίων σε ένα περιουσιακό στοιχείο ή επιχείρηση με στόχο την αύξηση της αξίας του ή την απόκτηση εισοδήματος.

Είδη Επενδύσεων

1. Αποθέματα: Κατοχή μετοχών σε μια εταιρεία, που δίνει δικαίωμα στον επενδυτή σε ένα μέρος των κερδών και των δικαιωμάτων ψήφου της.
2. Δεσμούς: Τίτλοι σταθερού εισοδήματος που αντιπροσωπεύουν δάνειο σε κυβέρνηση ή εταιρεία, παρέχοντας περιοδικές πληρωμές τόκων και επιστροφή κεφαλαίου.
3. Real Estate: Επένδυση σε φυσικά ακίνητα για πιθανή ανατίμηση και εισόδημα από ενοίκια.
4. Αμοιβαία κεφάλαια: Συγκεντρώθηκαν κεφάλαια από πολλούς επενδυτές, τα οποία διαχειρίζονται επαγγελματίες και επενδύονται σε ένα διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο μετοχών, ομολόγων ή άλλων περιουσιακών στοιχείων.
5. Κρυπτονομίσματα: Ψηφιακά ή εικονικά νομίσματα που χρησιμοποιούν κρυπτογραφία για ασφάλεια, προσφέροντας μια αποκεντρωμένη και δυνητικά ασταθή επενδυτική επιλογή.

Επενδυτικές στρατηγικές

1. Μακροπρόθεσμες επενδύσεις: Διατήρηση περιουσιακών στοιχείων για παρατεταμένη περίοδο, με προσδοκία κεφαλαιακής ανατίμησης.
2. Συναλλαγές ημέρας: Συχνές αγοραπωλησίες χρηματοπιστωτικών μέσων εντός μίας ημέρας συναλλαγών για την εκμετάλλευση των βραχυπρόθεσμων διακυμάνσεων της αγοράς.
3. Διαποικίληση: Κατανομή επενδύσεων σε διαφορετικές κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων για τη μείωση του κινδύνου και τη βελτίωση της συνολικής σταθερότητας του χαρτοφυλακίου.
4. Επένδυση αξίας: Προσδιορισμός υποτιμημένων περιουσιακών στοιχείων με δυνατότητα μακροπρόθεσμης ανάπτυξης, που σχετίζεται με θεμελιώδη ανάλυση.
5. Διαχείριση κινδύνου: Εκτίμηση και μετριασμό πιθανών κινδύνων μέσω προσεκτικής ανάλυσης, διαφοροποίησης και καθορισμού επενδυτικών στόχων.

Παράγοντες που επηρεάζουν τις επενδυτικές αποφάσεις

1. Ανοχή ρίσκου: Η ικανότητα και η προθυμία του ατόμου να αντέχει στις διακυμάνσεις της αξίας των επενδύσεών του.
2. Όροι αγοράς: Οικονομικοί δείκτες, επιτόκια και γεωπολιτικά γεγονότα που επηρεάζουν το συνολικό επενδυτικό περιβάλλον.
3. Οικονομικοί Στόχοι: Οι βραχυπρόθεσμες ανάγκες, όπως η αγορά σπιτιού, και οι μακροπρόθεσμοι στόχοι, όπως ο συνταξιοδοτικός προγραμματισμός, επηρεάζουν τις επενδυτικές στρατηγικές.
4. Έρευνα και Ανάλυση: Ενδελεχής εξέταση των τάσεων της αγοράς, των οικονομικών στοιχείων της εταιρείας και των οικονομικών δεικτών για τη λήψη τεκμηριωμένων επενδυτικών αποφάσεων.

 

Τι είναι η αγορά μετοχών;

Η αγορά μετοχών περιλαμβάνει την απόκτηση ιδιοκτησίας σε μια εταιρεία μέσω της αγοράς των μετοχών της. Αυτή η διαδικασία επιτρέπει σε άτομα ή οντότητες να γίνουν μέτοχοι, συμμετέχοντας στα πιθανά κέρδη της εταιρείας και έχοντας ορισμένα δικαιώματα εντός του οργανισμού.

1. Κατανόηση των μετοχών

Οι μετοχές, επίσης γνωστές ως μετοχές ή ίδια κεφάλαια, αντιπροσωπεύουν μονάδες ιδιοκτησίας σε μια εταιρεία. Όταν ένα άτομο αγοράζει μετοχές, γίνεται ουσιαστικά μερικός ιδιοκτήτης της επιχείρησης ανάλογα με τον αριθμό των μετοχών που αποκτήθηκαν.

2. Πώς να αγοράσετε μετοχές

Ρύθμιση λογαριασμού μεσιτείας

Για να αγοράσει κανείς μετοχές, πρέπει πρώτα να ανοίξει έναν λογαριασμό μεσιτείας. Αυτός ο λογαριασμός λειτουργεί ως ενδιάμεσος, διευκολύνοντας την αγορά και πώληση μετοχών στα χρηματιστήρια. Οι επενδυτές επιλέγουν διαδικτυακές ή παραδοσιακές μεσιτείες με βάση τις προτιμήσεις και τις συναλλακτικές τους ανάγκες.

Παραγγελίες αγοράς και παραγγελίες περιορισμών

Οι επενδυτές μπορούν να υποβάλουν εντολές αγοράς, να αγοράσουν μετοχές στην τρέχουσα τιμή αγοράς ή να χρησιμοποιήσουν οριακές εντολές για να ορίσουν μια συγκεκριμένη τιμή στην οποία είναι διατεθειμένοι να αγοράσουν. Αυτό επιτρέπει τον έλεγχο της τιμής αγοράς.

3. Δικαιώματα ιδιοκτησίας

μερίσματα

Οι μέτοχοι μπορούν να λαμβάνουν μέρος των κερδών της εταιρείας με τη μορφή μερισμάτων. Δεν πληρώνουν όλες οι εταιρείες μερίσματα και η απόφαση λαμβάνεται από το διοικητικό συμβούλιο της εταιρείας.

Δικαιώματα ψήφου

Ορισμένοι τύποι μετοχών διαθέτουν δικαιώματα ψήφου, επιτρέποντας στους μετόχους να συμμετέχουν σε βασικές αποφάσεις στις ετήσιες συνελεύσεις. Ο αριθμός των ψήφων είναι ανάλογος του αριθμού των μετοχών που κατέχονται.

4. Κίνδυνοι και ανταμοιβές

Κεφαλαιακά κέρδη και ζημίες

Η αξία των μετοχών μπορεί να κυμαίνεται ανάλογα με τις συνθήκες της αγοράς και την απόδοση της εταιρείας. Οι επενδυτές μπορεί να πραγματοποιήσουν κέρδη κεφαλαίου πουλώντας μετοχές σε τιμή υψηλότερη από την τιμή αγοράς ή να υποστούν ζημίες εάν η αξία μειωθεί.

Κίνδυνος αγοράς

Οι διακυμάνσεις της αγοράς, οι οικονομικές συνθήκες και οι τάσεις του κλάδου μπορούν να επηρεάσουν τις τιμές των μετοχών. Η κατανόηση και η διαχείριση αυτών των κινδύνων είναι ζωτικής σημασίας για τους επενδυτές.

5. Μακροπρόθεσμες έναντι βραχυπρόθεσμων εκτιμήσεων

Στόχοι επενδυτών

Οι επενδυτές μπορούν να αγοράσουν μετοχές με μακροπρόθεσμη προοπτική, με στόχο την ανατίμηση του κεφαλαίου και τα μερίσματα ή να εμπλακούν σε βραχυπρόθεσμες εμπορικές στρατηγικές για να κεφαλαιοποιήσουν τις διακυμάνσεις των τιμών.

Έρευνα και Δέουσα Επιμέλεια

Η ενημερωμένη λήψη αποφάσεων περιλαμβάνει έρευνα για την οικονομική υγεία μιας εταιρείας, τις τάσεις του κλάδου και τις συνθήκες της αγοράς πριν από την αγορά μετοχών.

---

Κύριες διαφορές μεταξύ επένδυσης και αγοράς μετοχών

• Πεδίο εφαρμογής:
  • Επένδυση: Περιλαμβάνει ένα ευρύ φάσμα περιουσιακών στοιχείων, όπως μετοχές, ομόλογα, ακίνητα και άλλα, με στόχο τη μακροπρόθεσμη ανάπτυξη και το εισόδημα.
  • Αγορά μετοχών: Συγκεκριμένη ενέργεια απόκτησης ιδιοκτησίας εταιρείας με την αγορά μετοχών της.
• Πλησιάζω:
  • Επένδυση: Ακολουθεί μια ολοκληρωμένη προσέγγιση, λαμβάνοντας υπόψη ένα χαρτοφυλάκιο περιουσιακών στοιχείων για την επίτευξη των συνολικών οικονομικών στόχων.
  • Αγορά μετοχών: Επικεντρώνεται στην ιδιοκτησία σε μεμονωμένες εταιρείες, με τις αποδόσεις να συνδέονται με την απόδοσή τους.
• Χρονικός ορίζοντας:
  • Επένδυση: Συνήθως έχει μακροπρόθεσμη προοπτική, με στόχο την ανατίμηση κεφαλαίου και τη δημιουργία εισοδήματος για εκτεταμένη περίοδο.
  • Αγορά μετοχών: Μπορεί να είναι είτε βραχυπρόθεσμα είτε μακροπρόθεσμα, ανάλογα με τους στόχους των επενδυτών, που κυμαίνονται από τις ημερήσιες συναλλαγές έως τη διατήρηση μετοχών για εκτεταμένη διάρκεια.
• Διαποικίληση:
  • Επένδυση: Δίνει έμφαση στη διαφοροποίηση, κατανέμοντας τις επενδύσεις σε διαφορετικές κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων για τη διαχείριση του κινδύνου.
  • Αγορά μετοχών: Επικεντρώνεται σε μετοχές μιας συγκεκριμένης εταιρείας, η οποία μπορεί να εκθέσει τον επενδυτή στους κινδύνους απόδοσης της συγκεκριμένης οντότητας.
• Κίνδυνος και ανταμοιβή:
  • Επένδυση: Περιλαμβάνει διαφορετικά επίπεδα κινδύνου, με τη δυνατότητα για υψηλότερες αποδόσεις, ειδικά σε μακροπρόθεσμες στρατηγικές.
  • Αγορά μετοχών: Ο κίνδυνος συνδέεται άμεσα με την απόδοση της μετοχής της συγκεκριμένης εταιρείας, προσφέροντας δυνητικά κεφαλαιακά κέρδη και ζημίες.
• Παράγοντες λήψης αποφάσεων:
  • Επένδυση: Λαμβάνει υπόψη ένα ευρύτερο σύνολο παραγόντων όπως οι τάσεις της αγοράς, οι οικονομικοί δείκτες και η δυναμική της κατηγορίας περιουσιακών στοιχείων.
  • Αγορά μετοχών: Περιλαμβάνει την ανάλυση της οικονομικής κατάστασης μιας συγκεκριμένης εταιρείας, των τάσεων του κλάδου και των συνθηκών της αγοράς που επηρεάζουν αυτήν την εταιρεία.
• Δικαιώματα ιδιοκτησίας:
  • Επένδυση: Μπορεί να συνεπάγεται δικαιώματα ιδιοκτησίας ανάλογα με το είδος των περιουσιακών στοιχείων που κατέχονται (π.χ. δικαιώματα ψήφου, μερίσματα).
  • Αγορά μετοχών: Παραχωρεί δικαιώματα ιδιοκτησίας με τη μορφή δικαιωμάτων ψήφου και πιθανών μερισμάτων από την εταιρεία.
• Στρατηγική:
  • Επένδυση: Οι στρατηγικές μπορεί να περιλαμβάνουν μακροπρόθεσμες επενδύσεις, επενδύσεις αξίας και διαφοροποιημένη διαχείριση χαρτοφυλακίου.
  • Αγορά μετοχών: Περιλαμβάνει στρατηγικές όπως εντολές αγοράς ή περιορισμούς και μπορεί να καθοδηγείται από βραχυπρόθεσμους εμπορικούς ή μακροπρόθεσμους επενδυτικούς στόχους.

αναφορές

1. https://ideas.repec.org/a/fip/fedaer/y1995ijanp1-12nv.80no.1.html
2. https://www.clutejournals.com/index.php/IBER/article/view/4226

Τελευταία ενημέρωση: 11 Φεβρουαρίου, 2024