العقود الآجلة مقابل الفوركس: الفرق والمقارنة

تتم غالبية عمليات تداول سوق الفوركس ، مثل Spot forex ، بدون وصفة طبية. نتيجة لذلك ، هناك شفافية تجارية أقل ، مما يزيد من مخاطر الطرف المقابل.

العقود الآجلة مركزية بالكامل ، حيث تتم معظم عمليات التداول في البورصة. عند تداول العقود الآجلة ، تقل مخاطر تقصير الطرف المقابل.

الوجبات السريعة الرئيسية

1. يتضمن تداول العقود الآجلة شراء وبيع عقود التسليم المستقبلي للسلع أو الأدوات المالية ، بينما يتضمن تداول العملات الأجنبية شراء وبيع العملات.
2. يتم تداول العقود الآجلة من خلال بورصة مركزية، في حين يتم تداول العملات الأجنبية في سوق لا مركزية خارج البورصة.
3. يتضمن تداول العقود الآجلة المزيد من الرافعة المالية ومتطلبات الهامش الأعلى من تداول الفوركس ، مما قد يزيد الأرباح والخسائر.

العقود الآجلة مقابل الفوركس

الفرق بين العقود الآجلة و تقويم الفوركس هو أن تسعير أسواق العقود الآجلة واضح. يتم دفع العمولة فقط، وهي جزء صغير مما يتم دفعه في أسواق العملات. ومع ذلك، يتم التداول في أسواق الفوركس إما عن طريق دفع فروق أسعار أو عن طريق دفع عمولة. ومع ذلك، فإن الرسوم المدفوعة حاليًا أكبر بكثير من تلك التي سيتم دفعها في المستقبل. يتم تداول العقود التي تتضمن أزواج العملات الأجنبية والأسواق برافعة مالية أعلى من نظيرتها.

العقود الآجلة دمج العملات ومن ثم يكون لديك مفهوم تاريخ انتهاء الصلاحية. بمعنى آخر ، لديهم عدد معين من الأيام قبل انتهاء صلاحيتها.

تمتلك العقود الآجلة خيار الوصول إلى بعض المعلومات الحصرية وقراءتها ، مثل تقارير الموقف المؤسسي الأسبوعية. تقرير التزام التاجر هو اسم آخر له.

وعلى النقيض من سوق الفوركس، يتم تسعير السلع الآجلة بشكل منفصل. يتم تداول العقود الآجلة بمستوى رافعة مالية أقل من المعاملات الأخرى.

في أسواق الفوركس ، المعروفة أيضًا باسم أسواق الفوركس الفورية ، يمكن للمتداولين الاحتفاظ بالمراكز لفترة غير محدودة ويمكنهم أيضًا شراء المراكز. نتيجة لذلك ، لا توجد فكرة عن انتهاء الصلاحية في سوق العملات.

لا يتوفر تقرير التزام التاجر ، والذي يتم إجراؤه عادة كل أسبوع ، والمواقف المؤسسية المذكورة هنا للعرض أو القراءة في بورصات الفوركس.

العناصر والقيم المرتبطة بالفوركس ليست قائمة بذاتها ؛ بدلاً من ذلك ، فهي تعتمد على العملات الأخرى.

جدول المقارنة

معلمات المقارنة	العقود الآجلة	الفوركس
النوع	مركزية	دون وصفة طبية
الرسوم الدراسية	العمولة فقط	إما عمولة أو سبريد هوامش
الرافعة المالية	منخفض	مرتفع
العملة	مستقل	متكل
تاريخ الإنتهاء	موجود	غير موجود

ما هي العقود الآجلة؟

العقود الآجلة مركزية بالكامل ، حيث تتم معظم عمليات التداول في البورصة. في حالة العقود الآجلة ، يتم تقليل مخاطر التخلف عن السداد للطرف المقابل أثناء التداول.

يتم تسعير أسواق العقود الآجلة بشكل مباشر. يتم دفع العمولة فقط ، وهي جزء بسيط من تكلفة التداول في بورصات العملات.

تتضمن العقود الآجلة العملات ، ونتيجة لذلك ، يكون لها مفهوم تاريخ انتهاء الصلاحية. بمعنى آخر ، لديهم عدد معين من الأيام حتى انتهاء صلاحيتهم.

يمكن للعقود الآجلة عرض وقراءة بعض المعلومات الحصرية ، مثل تقارير الموقف المؤسسي الأسبوعية.

تقرير التزام التجار هو اسم آخر لهذا. وعلى النقيض من سوق الفوركس، يتم تسعير المنتجات المشاركة في العقود الآجلة بشكل منفصل. يتم تداول العقود الآجلة بمستوى رافعة مالية أقل من أنواع المعاملات الأخرى.

ما هو الفوركس؟

يتم التداول في غالبية أشكال أسواق الفوركس ، مثل Spot forex ، بشكل أساسي دون وصفة طبية. نتيجة لذلك ، هناك انخفاض في شفافية التجارة ، مما يزيد من مخاطر الطرف المقابل.

في حالة أسواق الفوركس ، يتم التداول إما عن طريق دفع فرق السعر أو عن طريق دفع عمولة.

ومع ذلك ، فإن الرسوم المدفوعة هنا أكبر بكثير من تلك المدفوعة في المستقبل.

في أسواق الفوركس ، والتي تشمل أسواق الفوركس الفورية ، يمكن للمتداولين الاحتفاظ بالمراكز لفترة طويلة وشراء المراكز. نتيجة لذلك ، في حالة سوق العملات الأجنبية ، لا توجد فكرة عن انتهاء الصلاحية.

تقرير التزام التاجر ، والذي يتم إصداره عادة كل أسبوع ، ويتم الإبلاغ عن المواقف المؤسسية هنا غير متاحين للعرض أو القراءة في بورصات الفوركس.

العناصر والقيم المرتبطة بالفوركس ليست قائمة بذاتها؛ بل يعتمدون على العملات الأخرى. يتم تداول العقود المتعلقة بأزواج العملات الأجنبية والأسواق برافعة مالية أعلى.

الاختلافات الرئيسية بين العقود الآجلة والفوركس

1. العقود الآجلة مركزية بشكل حصري، ويتم التداول في البورصة. في حالة العقود الآجلة، يتم تقليل المخاطر المرتبطة بتخلف الطرف المقابل أثناء التداول. من ناحية أخرى، في معظم الأحيان، يتم تداول معظم أنواع سوق الفوركس مثل سوق الفوركس الفوري دون وصفة طبية. ولذلك، تنشأ حالة من الشفافية التجارية أقل بكثير بل وتزيد من مخاطر الطرف المقابل.
2. عندما يتم تداول الأسواق المستقبلية ، يتم التسعير بشكل مباشر. هنا يتم دفع مبلغ العمولة فقط ، وهو مبلغ كبير أقل من التداول الذي يتم في أسواق الفوركس. من ناحية أخرى ، في حالة أسواق الفوركس ، يتم التداول إما عن طريق دفع فروق الأسعار أو عن طريق دفع عمولة. ومع ذلك ، فإن الرسوم المدفوعة هنا أعلى بكثير بالمقارنة مع تلك المدفوعة في المستقبل.
3. تتضمن العقود التي تشتمل على عقود مستقبلية عملات وبالتالي تمتلك مفهوم تاريخ انتهاء الصلاحية. بمعنى آخر ، لديهم تواريخ انتهاء صلاحية محدودة. من ناحية أخرى ، في أسواق الفوركس ، والتي تتضمن أيضًا أسواق الفوركس الفورية ، يمتلك المتداولون هنا القدرة على الاحتفاظ بالمراكز التي يمتلكونها لفترة غير محددة ويمكنهم أيضًا شراء المراكز. وبالتالي ، فهذا يعني أنه في حالة سوق الفوركس ، فإن مفهوم انتهاء الصلاحية غير موجود.
4. تمتلك العقود الآجلة القدرة على عرض وقراءة بعض المعلومات الحصرية مثل الإبلاغ عن المواقف المؤسسية كل أسبوع. ويسمى بخلاف ذلك تقرير التزام المتداول. ومع ذلك، من ناحية أخرى، لا تملك أسواق الفوركس القدرة على عرض أو قراءة أي معلومات مثل تقرير التزام المتداول، والذي يتم إعداده كل أسبوع، ويتم الإبلاغ عن المواقف المؤسسية هنا.
5. يتم تسعير المنتجات المعنية بالعقود الآجلة بشكل مستقل، على عكس سوق الفوركس. ومن ناحية أخرى، فإن المنتجات والقيم المتعلقة بالفوركس ليست مستقلة، بل تعتمد على العملات الأخرى الموجودة.
6. يتم تداول العقود المرتبطة بالعقود الآجلة برافعة مالية أقل نسبيًا. من ناحية أخرى، يتم تداول العقود المرتبطة بأزواج وأسواق الفوركس برافعة مالية أعلى.

مراجع حسابات

1. https://books.google.com/books?hl=en&lr=lang_en&id=LkEf6cVMbKcC&oi=fnd&pg=PR1&dq=futures+and+forex&ots=IjIhUR9K9U&sig=CUsOyMHD4bVafZZprefdMa1vCwI
2. https://link.springer.com/chapter/10.1007/978-3-030-38227-8_7

آخر تحديث: 13 يوليو 2023