GAAP vs 704 B : différence et comparaison

L'aspect le plus critique de la fiscalité des sociétés de personnes est de suivre de manière appropriée les comptes de capital des associés. La situation financière de l'entreprise et des contribuables doit être divulguée de manière appropriée par tous les experts fiscaux.

Faits marquants

1. Les PCGR (principes comptables généralement reconnus) fournissent un cadre standard pour les rapports financiers, tandis que la section 704 (b) fait référence aux réglementations fiscales américaines pour l'attribution des revenus, des déductions et des crédits de partenariat.
2. Les PCGR mettent l'accent sur l'importance de la cohérence et de la comparabilité, tandis que 704 (b) se concentre sur l'effet économique et l'équité fiscale entre les partenaires.
3. Les PCGR s'appliquent à toutes les entités qui préparent des états financiers, tandis que 704 (b) s'applique spécifiquement aux partenariats et à leurs allocations fiscales.

PCGR contre 704 B

GAAP signifie principes comptables généralement reconnus, auxquels les entreprises doivent obéir pour garantir que les états financiers utilisés pour évaluer les entreprises à des fins d'investissement sont uniformes. 704 B est une section qui montre le solde d'un partenaire conforme aux principes fédéraux de l'impôt sur le revenu.

Le Financial Accounting Standards Board (« FASB ») rend obligatoire l'utilisation de la comptabilité du capital selon les PCGR. UN partenariat qui n'est pas ouvertement négocié mais qui est enregistré n'est pas assujetti aux PCGR.

De nombreux partenariats, en revanche, sont tenus de tenir des registres et des comptes conformes aux PCGR par des auditeurs, des prêteurs ou d'autres organismes de réglementation.

Une exigence courante dans les accords de partenariat est de diviser le revenu imposable et les pertes de la même manière. Les allocations de revenus de l'article 704(b) ne sont pas égales aux dividendes de la société de personnes.

Tableau de comparaison

Paramètres de comparaison	PCGR	704 B
Indicateur d'équilibre	Les directives du conseil comptable sont suivies	Affiche le solde d'un partenaire conformément aux principes de l'impôt fédéral sur le revenu
Responsabilité	Les PCGR ne s'appliquent pas à une société de personnes qui n'est pas cotée en bourse mais qui est toujours enregistrée.	Les partenaires ont une participation égale dans les profits et les pertes de la société.
une nécessité	De nombreuses sociétés de personnes sont tenues de conserver des documents.	Ils doivent partager le revenu imposable et les pertes de manière égale
Utilisation	les états financiers sont utilisés pour évaluer les entreprises à des fins d'investissement sont uniformes	Il montre l'importance de la répartition des partenaires dans l'économie
Valeur marchande	la juste valeur marchande d'un actif n'est modifiée que dans certaines circonstances.	Il n'est pas nécessaire de déterminer la juste valeur marchande

Qu'est-ce que les PCGR ?

Les entreprises adhèrent aux principes comptables généralement reconnus (GAAP) pour garantir que les états financiers utilisés pour évaluer les entreprises à des fins d'investissement sont uniformes.

De nombreuses entreprises utilisent les directives GAAP lors de la préparation de rapports financiers destinés aux investisseurs et autres parties prenantes.

si un nouvel associé se lance dans une entreprise de partenariat, les associés actuels souhaiteront peut-être retraiter leur compte de capital comptable et refléter leur implication dans l'appréciation des actifs survenue avant que le nouvel associé ne rejoigne l'entreprise à des fins commerciales.

La direction a le dernier mot sur la question de savoir si la position de propriété d'un investisseur répond aux normes d'« influence substantielle » (équité) ou de « contrôle ». Ces approches ne sont pas facultatives (consolidation).

Par exemple, si le principal propriétaire de l'entreprise déménage, les registres financiers conformes aux PCGR pourraient refléter la JVM. Une transaction nécessitant des modifications de comptabilité d'achat peut se produire.

Qu'est-ce que le 704B ?

Les livres préparés selon les normes GAAP sont basés sur des données financières notions de comptabilité. 704 (b) livres, d'autre part, sont utilisés pour démontrer l'importance économique de l'allocation des partenaires.

 Vous devez inclure la JVM dans votre compte de capital en vertu de l'article 704 si un associé fournit une maison à votre société de personnes (b).

Si les biens sont dispersés, le compte de capital du distributeur doit être réduit de la juste valeur marchande de l'élément distribué.

L'article 704 exige que les livres soient tenus, mais aucune estimation précise de la juste valeur marchande n'est requise. Si les parties ne peuvent s'entendre et que la transaction est une transaction sans lien de dépendance, les lois permettent à tous les partenaires de s'entendre sur la juste valeur marchande.

L'impact de la comptabilité du capital GAAP sur l'assiette fiscale est minime, et la Sec. Les comptes de capital 704(b) sont couramment utilisés comme point de départ pour ces autres comptes dans la pratique.

Principales différences entre PCGR ainsi que 704 B

1. Les PCGR sont utilisés pour garantir l’uniformité des états financiers. En revanche, 704 (b) est utilisé pour souligner l’importance de l’allocation des partenaires.
2. La juste valeur marchande d'un actif ne peut être modifiée que dans des situations spécifiées selon la comptabilité GAAP. Alors que l'article 704 n'exige pas la détermination de la juste valeur marchande, les livres doivent être tenus (b).

Bibliographie

1. https://heinonline.org/hol-cgi-bin/get_pdf.cgi?handle=hein.journals/taxtm92&section=22
2. https://onlinelibrary.wiley.com/doi/abs/10.1506/car.24.3.1

Dernière mise à jour : 07 septembre 2023