¿Qué es la Anualidad? | Definición, Tipos, Ventajas vs Desventajas

Anualidad se refiere a un pago fijo hecho a una persona regularmente durante un período determinado. También puede verse como una especie de inversión o seguro según la naturaleza del monto y si se considera un ingreso o un gasto. Esto puede incluir pagos a cuentas de ahorro, seguros o pagos de pensiones.

Tiene un significado específico en relación con los seguros. Las compañías de seguros tienen varias pólizas de rentas vitalicias en las que el cliente debe realizar pagos de una cierta cantidad regularmente a la compañía. A cambio, la compañía de seguros le devuelve al cliente un ingreso regular (a partir de una cantidad de tiempo estipulada más adelante en el futuro). Esto puede continuar por el resto de la vida.

Puntos clave

1. Una anualidad es un producto financiero que paga una suma fija a intervalos regulares, como ingreso de jubilación.
2. Las rentas vitalicias pueden ser inmediatas o diferidas, las primeras comienzan a pagarse inmediatamente después de la compra y las segundas a partir de una fecha futura.
3. Las anualidades ofrecen crecimiento con impuestos diferidos e ingresos garantizados de por vida, pero también pueden tener tarifas altas y restricciones para acceder a los fondos.

tipos de anualidades

En la práctica, varios tipos de rentas vitalicias dependen de la naturaleza del pago y de la empresa que desembolsa los fondos. En términos generales, se puede dividir en las siguientes categorías:

1. Una anualidad fija es un pago fijo garantizado dado al cliente por una compañía de seguros en el futuro.
2. Anualidad Variable – Esto tiene menor estabilidad pero puede beneficiar al inversionista. Esto puede suceder si los fondos mutuos invertidos por el comprador funcionan bien en el mercado y crecen a una cantidad mayor.
3. Anualidad Inmediata – Los pagos en este sistema comienzan tan pronto como el cliente invierte con una compañía de seguros.
4. Renta vitalicia diferida - Esto conduce a una acumulación de dinero a medida que el inversor realiza más pagos, lo que en última instancia conduce a una mayor rentabilidad global en el futuro.  
5. Anualidad indexada – En esta situación, los pagos están vinculados a un índice en el que se establecen límites de montos mínimos y máximos para el pago.
6. Anualidad contingente – En este caso, la anualidad se paga solo por cumplir con ciertas condiciones previas. Una renta vitalicia, por ejemplo, sólo se pagará durante la vida de una persona. Hasta entonces, sin embargo, es una cierta anualidad.

Ventajas de las Anualidades

1. Es una fuente prometedora de ingresos regulares en intervalos fijos. El flujo constante garantizado de dinero lo convierte en una inversión muy lucrativa.
2. Es muy ventajoso como plan de jubilación debido al flujo de caja.
3. En las rentas vitalicias conjuntas para parejas casadas, cualquiera de los dos es responsable de recibir pagos a pesar de la muerte de su cónyuge (aunque una cantidad reducida). Esto beneficia a hombres y mujeres que no participan en la fuerza laboral y no tienen un ingreso estable.

Desventajas de las Anualidades

1. hay una rendición período en el que el inversor no puede cobrar la cantidad depositada sin pagar una tarifa considerable. Esto puede durar varios años en algunos casos.
2. Las anualidades variables corren el riesgo de perder la directora cantidad debido a las condiciones prevalecientes en el mercado, mientras que las rentas vitalicias fijas eliminan la posibilidad de recibir pagos más altos.
3. Si bien el saldo puede aumentar de manera constante, los montos desembolsados ​​por la empresa están sujetos al impuesto sobre la renta.

Referencias

1. https://www.nber.org/papers/w7199
2. https://www.cambridge.org/core/journals/astin-bulletin-journal-of-the-iaa/article/guaranteed-annuity-options/55E3DAC470DFFC10E62FCF2F2A415A50

Última actualización: 11 de junio de 2023