Što je anuitet? | Definicija, vrste, prednosti i nedostaci

Anuitet se odnosi na fiksnu isplatu koja se redovito isplaćuje osobi za bilo koje određeno razdoblje. Također se može promatrati kao vrsta ulaganja ili osiguranja, ovisno o prirodi iznosa i ako se smatra prihodom ili rashodom. To može uključivati ​​uplate na štedne račune, osiguranja ili mirovine.

Ima posebno značenje u pogledu osiguranja. Osiguravajuća društva imaju nekoliko polica za anuitete u kojima klijent mora redovito plaćati određeni iznos tvrtki. Zauzvrat, osiguravajuće društvo vraća kupcu redoviti prihod (počevši od određenog vremena kasnije u budućnosti). To se može nastaviti do kraja života.

Ključni za poneti

1. Anuitet je financijski proizvod kojim se isplaćuje fiksni iznos u redovitim intervalima za mirovinski dohodak.
2. Anuiteti mogu biti trenutačni ili odgođeni, pri čemu prvi počinju s isplatama odmah nakon kupnje, a drugi na datum u budućnosti.
3. Anuiteti nude rast odgođenog poreza i doživotni zajamčeni prihod, ali također mogu imati visoke naknade i ograničenja pristupa sredstvima.

Vrste anuiteta

U praksi, nekoliko vrsta anuiteta ovisi o prirodi plaćanja i tvrtki koja isplaćuje sredstva. Općenito se može podijeliti u sljedeće kategorije:

1. Fiksni anuitet je zajamčena fiksna isplata koju korisniku daje osiguravajuće društvo u budućnosti.
2. Promjenjivi anuitet – Ovo ima manju stabilnost, ali može koristiti ulagaču. To se može dogoditi ako investicijski fondovi u koje je uložio kupac dobro prođu na tržištu i porastu do većeg iznosa.
3. Trenutni anuitet – Isplate u ovom sustavu počinju čim korisnik investira u osiguravajućem društvu.
4. Odgođeni anuitet – To dovodi do akumulacije novca kako investitor vrši više uplata, što u konačnici dovodi do većeg paušalnog povrata u budućnosti.  
5. Indeksirani anuitet – U ovoj situaciji, plaćanja su povezana s indeksom u kojem su postavljena ograničenja za minimalne i maksimalne iznose plaćanja.
6. Potencijalni anuitet – U tom slučaju anuitet se isplaćuje samo za ispunjavanje određenih preduvjeta. Doživotni anuitet, na primjer, isplaćivat će se tek za života osobe. Do tada je, međutim, to određena renta.

Prednosti anuiteta

1. To je obećavajući izvor redovnog prihoda u fiksnim intervalima. Zajamčeni stalan protok novca čini ga vrlo unosnim ulaganjem.
2. Vrlo je povoljan kao mirovinski plan zbog novčanog toka.
3. U zajedničkim doživotnim anuitetima za bračne parove, bilo koji je dužan primati isplate unatoč smrti supružnika (iako u smanjenom iznosu). To koristi muškarcima i ženama koji ne sudjeluju u radnoj snazi ​​i nemaju stalan prihod.

Nedostaci anuiteta

1. Dolazi do predaje razdoblje u kojoj investitor ne može unovčiti položeni iznos bez plaćanja pozamašne naknade. U nekim slučajevima to može potrajati i do nekoliko godina.
2. Varijabilni anuiteti riskiraju gubitak glavni iznos zbog prevladavajućih tržišnih uvjeta, dok fiksni anuiteti uklanjaju prostor za primanje većih isplata.
3. Dok se saldo može ravnomjerno povećavati, svi iznosi koje tvrtka isplati podliježu porezu na dohodak.

Reference

1. https://www.nber.org/papers/w7199
2. https://www.cambridge.org/core/journals/astin-bulletin-journal-of-the-iaa/article/guaranteed-annuity-options/55E3DAC470DFFC10E62FCF2F2A415A50

Zadnje ažuriranje: 11. lipnja 2023