Uzņēmums izmanto daudzus koeficientus un procentus, lai sasniegtu peļņu un zaudējumus un citus faktorus, kas sniedz informāciju par biznesu. Tie ir būtiski uzņēmuma lēmumu pieņemšanai, gan ārējie, gan iekšējie avoti.
Divi no šiem terminiem ir kapitāla atdeve un tīrās vērtības atdeve. Tie tiek izmantoti viens otra vietā, taču starp tiem ir dažas atšķirības.
Atslēgas
- Kapitāla atdeve (ROE) mēra uzņēmuma rentabilitāti, salīdzinot tā neto ienākumus ar akcionāra pašu kapitālu. Tajā pašā laikā Return on Net Worth (RONW) aprēķina rentabilitāti, dalot neto ienākumus ar kopējo neto vērtību.
- ROE ir plašāk izmantots rādītājs finanšu analīzē, savukārt RONW galvenokārt tiek izmantots personīgajās finansēs.
- ROE ir precīzāks mērs uzņēmuma spējai gūt peļņu saviem akcionāriem, savukārt RONW ir vairāk vērsta uz indivīda tīro vērtību.
Kapitāla atdeve pret tīrās vērtības atdevi
Neto vērtības atdevi var attiecināt uz jebko, piemēram, aizdevumiem, parādzīmēm utt., ja mēs runājam par kapitāla atdeve, aprēķins jāveic tikai par uzņēmuma pašu kapitālu.
Pašu kapitāla atdeve izmanto, lai novērtētu uzņēmuma rentabilitāti. Lai aprēķinātu uzņēmuma Pašu kapitāla atdeve, neto ienākumi ir jādala ar vidējo akcionāru pašu kapitālu.
Tas galvenokārt ir uzņēmuma neto aktīvu atdeves rādītājs.
Neto vērtības atdeve norāda arī uz uzņēmuma rentabilitāti salīdzinājumā ar neto vērtību, kas pazīstama arī kā uzņēmuma kapitāls. Neto vērtība vai kapitāls atspoguļo uzņēmuma kopējo vērtību.
Neto vērtība ietver akcionāru pašu kapitālu, rezerves, priekšrocību akciju kapitālu, vērtspapīrus utt.
Salīdzināšanas tabula
| Salīdzināšanas parametri | Pašu kapitāla atdeve | Neto vērtības atdeve |
|---|---|---|
| saīsinājumam | RoE | RONW |
| Definīcija | Izmanto, lai novērtētu uzņēmuma rentabilitāti saistībā ar pašu kapitālu. | Tos izmanto, lai aprēķinātu peļņas procentus no uzņēmuma neto ienākumiem un tīrās vērtības. |
| Lietošana | To galvenokārt izmanto, lai salīdzinātu ar vienu un to pašu jomu saistītu uzņēmumu darbību. | Tas norāda uz uzņēmuma kredītspēju. |
| Priekšrocība | Palīdziet plānot turpmākās investīcijas. | Iegūst pareizo neto vērtību un norāda, vai uzņēmumam klājas labi. |
| Trūkums | Ar attiecību var manipulēt. | Koeficients tiek noteikts no investoru, nevis uzņēmuma perspektīvas. |
| Formula cits nosaukums | N / A | Kapitāla atdeve |
Kas ir kapitāla atdeve?
Kapitāla atdeve, vai RoE, ir uzņēmuma peļņa vai peļņa ar ieguldīto naudu no kapitāla akcionāriem. Kapitāla akcionāri ir cilvēki, kas ir uzņēmuma īpašnieki.
Tur Akcijas var iedalīt trīs kategorijās: standarta, priekšrocību un paturētas.
Šis ir veids, kā aprēķināt kapitāla atdevi:
- Ņemiet uzņēmuma neto ienākumus (gada).
- Iegūstiet akcionāru pašu kapitālu.
- Sadaliet neto ienākumus ar pašu kapitālu.
Tā kā pašu kapitāls ir aktīvi mīnus uzņēmuma saistības, pašu kapitāla atdevi var uzskatīt arī par citu veidu, kā aprēķināt koeficientu.
Izplatīts veids, kā aprēķināt ROE, ir arī DuPont formula, jo, izmantojot šo formulu, ir vieglāk saprast izmaiņas ilgā laika periodā. Tā ir trīs sastāvdaļas:
- Neto peļņas norma: tīrā peļņa (ieņēmumi-izmaksas), dalīta ar ieņēmumiem.
- Aktīvu apgrozījums: Neto pārdošanas ieņēmumi dalīti ar vidējiem kopējiem aktīviem.
- Grāmatvedības sviras: kopējie aktīvi dalīti ar kopējiem aktīviem mīnus kopējās saistības.
15 līdz 20 procenti no pašu kapitāla atdeves tiek uzskatīti par labu procentu.
Kas ir neto vērtības atdeve?
Neto vērtības atdeve ir koeficients, ko izmanto, lai aprēķinātu uzņēmuma rentabilitātes procentu likmi. Tas aprēķina atdeves procentuālo daļu, ko uzņēmums iegūst kādu laiku.
RoNW formula tiek iegūta, dalot neto ienākumus ar neto vērtību. Parasti to aprēķina fiskālā gada beigās. Neto vērtība ietver akcionāru pašu kapitālu, rezerves un priekšrocību akciju kapitālu.
Augstāks RoNW koeficients norāda, ka uzņēmums efektīvi izmanto akcionāru naudu. Ja atdeve būs negatīva, uzņēmums nevarēs piesaistīt līdzekļus no tirgus, kas ir būtisks zaudējums jebkuram biznesam.
Lai izkļūtu no šīs situācijas, uzņēmumam ir jāsamaksā viss parāds un jāsamazina jebkādu dārgu papildu izdevumu izmantošana.
Galvenās atšķirības starp kapitāla atdevi un tīrās vērtības atdevi
- Kapitāla atdeve ir atšķirīga, jo tā tiek gūta tikai no naudas, ko iegulda uzņēmuma kapitāla akcionāri. Neto vērtības atdeve var attiekties uz jebko, kas uzņēmumam ir, proti, aizdevumiem, parādzīmēm vai vērtspapīriem.
- Neto vērtības atdevei ir vairāk funkciju, jo tajā ir iekļauts vairāk uzņēmuma materiālu, piemēram, parādzīmes un vērtspapīri, savukārt pašu kapitāla atdeve tiek izmantota tikai akcionāru pašu kapitāla aprēķināšanai.
- Neto vērtības atdeve ir plašāka nekā pašu kapitāla atdeve, jo tai ir vairāk naudas un parāda avotu nekā kapitāla atdeve.
- Investorus vai akcionārus vairāk interesē pašu kapitāla atdeve, jo tā ir viņu naudas atdeve. Neto vērtības atdeve ir izdevīgāka uzņēmuma vadībai.
- Kapitāla atdeve tiek izmantota, lai salīdzinātu uzņēmumu veidus attiecīgajā jomā, lai noskaidrotu, kuriem dažādās jomās klājas labāk vai sliktāk. Neto vērtības atdeve šim mērķim netiek izmantota.
Atsauces
- https://books.google.co.in/books?id=RKaZAAAAIAAJ&q=return+on+net+worth&dq=return+on+net+worth&hl=en&sa=X&ved=2ahUKEwiPxOrxvJLwAhWezzgGHRvMCLYQ6AEwBXoECAYQAw
- https://books.google.co.in/books?id=cwODDwAAQBAJ&printsec=frontcover&dq=return+on+Equity&hl=en&sa=X&ved=2ahUKEwijoZGUvZLwAhVIxzgGHZeKA7oQ6AEwAHoECAIQAw#v=onepage&q=return%20on%20Equity&f=false
Pēdējo reizi atjaunināts: 13. gada 2023. jūlijā
Esmu pielicis tik daudz pūļu, rakstot šo emuāra ierakstu, lai sniegtu jums vērtību. Tas man ļoti noderēs, ja apsverat iespēju to kopīgot sociālajos medijos vai ar draugiem/ģimeni. DALĪŠANĀS IR ♥️
Chara Yadav ir ieguvusi MBA grādu finansēs. Viņas mērķis ir vienkāršot ar finansēm saistītas tēmas. Viņa ir strādājusi finanšu jomā apmēram 25 gadus. Viņa ir vadījusi vairākas finanšu un banku nodarbības biznesa skolām un kopienām. Vairāk lasiet pie viņas bio lapa.
RoNW apraksts un tā ietekme uz uzņēmuma finansiālo stāvokli ir izglītojošs. Tas parāda, kā efektīva akcionāru naudas izmantošana var veicināt uzņēmuma izaugsmi.
Pilnīgi noteikti, Stīvs Millers. Raksts sniedz visaptverošu priekšstatu par RoNW nozīmi finanšu darbības novērtēšanā.
Labi teikts, Stīvs Miller. Izpratne par RoNW ietekmi ir būtiska gan investoriem, gan uzņēmumiem.
Šajā rakstā ir sniegts detalizēts ROE un RoNW salīdzinājums, sniedzot vērtīgu ieskatu investoriem un uzņēmumu īpašniekiem. Tas ir slavējams resurss tiem, kas strādā finanšu jomā.
Es nevaru vairāk piekrist, Khan Charles. Raksts ir vērtīgs līdzeklis, lai izprastu šos galvenos finanšu rādītājus.
Šis raksts ir ļoti informatīvs un sniedz skaidru skaidrojumu par kapitāla atdevi un atdevi no neto vērtības. Šo attiecību izpratne ir ļoti svarīga jebkuram uzņēmuma īpašniekam vai investoram.
Pilnīgi noteikti, Mollij! Šie jēdzieni ir būtiski jebkura uzņēmuma finanšu analīzē.
Rakstā ir efektīvi izceltas galvenās atšķirības starp ROE un RoNW. Šis detalizētais salīdzinājums sniedz vērtīgu ieskatu finanšu analīzei.
Patiešām, Eliots51. Skaidra atšķirība starp šiem rādītājiem ir būtiska, lai pieņemtu apzinātus finanšu lēmumus.
Šis raksts piedāvā skaidru un kodolīgu izpratni par ROE un RoNW. Galvenās atšķirības ir labi izskaidrotas, apmierinot lasītājus ar dažāda līmeņa finanšu zināšanām.
Pilnīgi noteikti, Harisons Patrīcija. Saturs ir pieejams, taču visaptverošs, padarot to vērtīgu plašai auditorijai.
Noteikti, Harisons Patrīcija. Tas efektīvi mazina plaisu starp teorētiskajām finanšu koncepcijām un praktisko pielietojumu.
Rakstā ir efektīvi sadalīti ROE un RONW aprēķini un definīcijas. Tas ir vērtīgs resurss tiem, kas meklē skaidrību par šiem finanšu rādītājiem.
Noteikti, Nataša! Šo attiecību aprēķināšanas piemērs ļauj lasītājiem vieglāk uztvert šo jēdzienu.
DuPont formulas skaidrojums ROE aprēķināšanai ir diezgan pamatīgs. Šīs formulas sastāvdaļu izpratne sniedz dziļāku ieskatu uzņēmuma rentabilitātē.
Es nevaru vairāk piekrist, Benets Patrik. DuPont formula ROE aprēķiniem pievieno vērtīgu analīzes slāni.
Pilnīgi noteikti, Benets Patriks. Tā ir sarežģīta metode uzņēmuma finansiālās darbības novērtēšanai.
Es atklāju, ka ROE un RONW priekšrocības un trūkumi ir ļoti saprotami. Analizējot uzņēmuma finansiālo stāvokli, ir svarīgi apzināties šo koeficientu ierobežojumus.
Pilnīgi noteikti, Donna82. Precīzai analīzei ir ļoti svarīgi apzināties iespējamās manipulācijas ar koeficientiem.
Pareizi, Donna82. Izpratne par perspektīvu, no kuras šīs attiecības tiek aprēķinātas, ir būtiska apzinātu lēmumu pieņemšanai.
Šeit sniegtā informācija sniedz visaptverošu izpratni par galvenajām atšķirībām starp pašu kapitāla atdevi un tīrās vērtības atdevi. Tas ir lielisks ceļvedis ikvienam, kuru interesē finanšu analīze.
Piekrītu, Tobij22. Es atklāju, ka salīdzināšanas tabula ir īpaši noderīga, lai saprastu, kā šīs attiecības tiek izmantotas.
Rakstā efektīvi tiek nošķirta atdeve no kapitāla un neto vērtības atdeve, piedāvājot niansētu izpratni par šiem finanšu rādītājiem. Tas ir slavējams ieguldījums finanšu literatūrā.
Patiešām, Jānis22. Tas ir vērtīgs resurss tiem, kas iedziļinās finanšu analīzes sarežģītībā.
Pilnīgi noteikti, Džons22. Raksts uzlabo izpratni par ROE un RONW lasītājiem, kuri vēlas iegūt padziļinātas zināšanas.