Tirgus ir pilns ar iespējām cilvēkiem, kuriem ir ideja un kuri vēlas to monetizēt. Vienīgais, kas vajadzīgs, ir finansējums; par laimi, tirgū ir daudz investīciju avotu, lai nodrošinātu līdzekļus. Viens no šiem ieguldījumu kapitāla avotiem ir riska ieguldījumu fonds.
Riska ieguldījumu fonds ir alternatīvs ieguldījums, kas apvieno institucionālo un individuālo investoru kapitālu, lai veiktu ieguldījumus plašā aktīvu klāstā, lai radītu augstu peļņu ar samazinātu risku saviem ieguldītājiem.
Atslēgas
- Riska ieguldījumu fondi ir privāti ieguldījumu fondi, kas apvieno naudu no bagātiem investoriem un izmanto sarežģītas stratēģijas, lai gūtu augstu peļņu.
- Riska ieguldījumu fondi ir mazāk regulēti nekā citi ieguldījumu fondi, kas ļauj tiem veikt riskantākus ieguldījumus un potenciāli gūt lielāku peļņu.
- Lai gan riska ieguldījumu fondi var nodrošināt ievērojamu atdevi ieguldītājiem, tiem ir arī augstas maksas, lielāks risks un tiem var nebūt pārredzamības salīdzinājumā ar tradicionālākiem ieguldījumiem.
Riska ieguldījumu fonda izveide
Kā finanšu partnerības riska ieguldījumu fondos galvenokārt ir akreditēti investori. Šīs personas vai uzņēmējdarbības vienības pēdējo divu gadu laikā ir nopelnījušas vairāk nekā 200,000 1 ASV dolāru vai to neto vērtība pārsniedz XNUMX miljonu ASV dolāru, atstājot savu galveno dzīvesvietu.
Viņi noslēdz komandītsabiedrību, apvienojot ievērojamu minimālo ieguldījumu.
Tā kā riska ieguldījumu fondi ir pieejami tikai šādiem augsta līmeņa investoriem, uz šo ieguldījumu instrumentu attiecas tikai daži Vērtspapīru un biržu komisijas (SEC) noteikumi.
Ieguldījumi riska ieguldījumu fondos mēdz būt nelikvīdi, jo pastāv bloķēšanas periods, kas paredz, ka ieguldītāji savu naudu glabā fondos vismaz gadu, pirms viņi var sākt veikt divreiz gadā vai ceturkšņa izņemšanu.
Kā alternatīvu ieguldījumu avots riska ieguldījumu fondi var darboties kā ārzonas ieguldījumu sabiedrības vai privātas ieguldījumu partnerības.
Kā darbojas riska ieguldījumu fonds?
Agresīvi un riskanti ir termini, ko izmanto, lai aprakstītu riska ieguldījumu fondus, īpaši salīdzinot tos ar kopfondiem. Tas ir tāpēc, ka peļņa no riska ieguldījumu fondiem galvenokārt ir atkarīga no fonda pārvaldnieka prasmēm, nevis no tirgus stāvokļa.
Fonda pārvaldnieks ir atbildīgs par tirgus apstākļu analīzi, tirgus pārmaiņu prognozēšanu un atbilstošu ieguldījumu stratēģiju piemērošanu.
Fondu pārvaldnieki mēdz izmantot tradicionālās un netradicionālās ieguldījumu stratēģijas, lai radītu lielāku atdevi ar mazāku risku.
Daži no nozīmīgākajiem investīciju manevriem, ko piemēro hedžfondu vadītāji ietver:
- Izmantojot arbitrāžu: Riska ieguldījumu fondi mēdz ieguldīt dažādos tirgos, un, ja šajos tirgos ir nekompetentas vai pretrunīgas cenas, tie izmanto šādas cenu atšķirības.
- Pārdod īsu brīdi: Paredzot cenas kritumu, pārvaldnieks var pārdot konkrētu aktīvu tikai, lai to atpirktu par zemāku cenu.
- Ieguldījums vērtspapīros, kas nodrošina augstu diskonta likmi ir saistīts ar ieguldījumiem daudzsološu, bet šobrīd saspringtu uzņēmumu zemas cenas vērtspapīros.
- Investīcijas gaidāmajos biznesa pasākumos: Iegādes, atdalīšanas, apvienošanās un tamlīdzīgas lietas var noteikt a hedžfondu pārvaldītāja finansēšanas lēmumi.
- Fonda nepastāvības pārvaldība: Tas tiek darīts, reorganizējot uzņēmuma vadības struktūru vai virzot tā pārdošanu.
Riska ieguldījumu fondu pārvaldnieki ne tikai izmanto situācijai atbilstošus ieguldījumu manevrus, bet arī iegulda dažādu veidu aktīvos, tostarp netradicionālos. Piemēram, nekustamais īpašums, zeme, atvasinātie instrumenti, valūtas un citi alternatīvi aktīvi.
Citiem vārdiem sakot, riska ieguldījumu fondi iegulda gandrīz jebko, un tas ir vēl viena iezīme, kas atšķir riska ieguldījumu fondus no kopfondiem, kas galvenokārt iegulda obligācijās vai akcijās.
Turklāt riska ieguldījumu fondi iegulda starptautiskajos un vietējos tirgos, lai diversificētu aktīvus un izmantotu sviras efektu (aizņemto kapitālu), lai tirgus tendences neietekmētu peļņu.
Riska ieguldījumu fonda priekšrocības
Pēdējo divdesmit gadu laikā riska ieguldījumu fondi ir piedzīvojuši milzīgu izaugsmi, un tas nav bez iemesla. Tālāk ir minētas dažas no riska ieguldījumu fondu būtiskajām priekšrocībām.
- Diversifikācija: Riska ieguldījumu fondi mēdz ieguldīt plašā aktīvu klašu klāstā, kas palīdz diversificēt ieguldījumu portfeli.
- Nav atkarīgs no tirgus apstākļiem: Riska ieguldījumu fondi var ieņemt īsās un garās pozīcijas. Lai gan īsās pozīcijas palīdz viņiem gūt atdevi krītošos tirgus apstākļos, garās pozīcijas ļauj gūt peļņu augošos tirgus apstākļos.
- Koncentrējieties uz pozitīvu peļņu: Pozitīvas peļņas gūšana ir riska ieguldījumu fondu primārais mērķis, un tam fondu pārvaldnieki var pielietot gandrīz visas iespējamās ieguldījumu stratēģijas.
- Visaugstāk novērtētie ieguldījumu pārvaldnieki: Riska ieguldījumu fondi mēdz nodrošināt saviem ieguldītājiem priekšrocības, jo viņiem ir piekļuve dažiem no spējīgākajiem ieguldījumu pārvaldniekiem.
Riska ieguldījumu fonda trūkumi
Neskatoties uz priekšrocībām un arvien pieaugošo popularitāti, riska ieguldījumu fondi nav bez riskiem tāpat kā visi citi fondi. Šeit ir daži būtiski riska ieguldījumu fondu trūkumi.
- Atkarība no fonda pārvaldnieka kompetences: Ienesīgums riska ieguldījumu fondos var nebūt atkarīgs no tirgus apstākļiem, taču tas ir atkarīgs no fonda pārvaldnieka ieguldījumu izvēles. Viens nepareizs lēmums un gandrīz viss var nokrist.
- Riski, kas saistīti ar stabilām ieguldījumu stratēģijām: Riska ieguldījumu fondi iesaistās enerģiskās ieguldījumu stratēģijās, kas pakļauj tiem lielus zaudējumus.
- Nelikviditāte: Investoriem ir jāietver ieguldījumi riska ieguldījumu fondos uz salīdzinoši ilgu laiku.
- Sviras izmantošana: Riska ieguldījumu fondi izmanto aizņemto kapitālu vai sviras, lai gūtu lielāku peļņu. Šī prakse kļūst par būtisku iemeslu maziem zaudējumiem, kas pārvēršas masveida.
- https://www.tandfonline.com/doi/abs/10.2469/faj.v60.n5.2657
- https://onlinelibrary.wiley.com/doi/abs/10.1002/fut.2102
- https://onlinelibrary.wiley.com/doi/abs/10.1111/j.1540-6261.2008.01373.x
Pēdējo reizi atjaunināts: 11. gada 2023. jūnijā
Esmu pielicis tik daudz pūļu, rakstot šo emuāra ierakstu, lai sniegtu jums vērtību. Tas man ļoti noderēs, ja apsverat iespēju to kopīgot sociālajos medijos vai ar draugiem/ģimeni. DALĪŠANĀS IR ♥️
Chara Yadav ir ieguvusi MBA grādu finansēs. Viņas mērķis ir vienkāršot ar finansēm saistītas tēmas. Viņa ir strādājusi finanšu jomā apmēram 25 gadus. Viņa ir vadījusi vairākas finanšu un banku nodarbības biznesa skolām un kopienām. Vairāk lasiet pie viņas bio lapa.
Šajā rakstā sniegtie detalizētie paskaidrojumi padara to par vērtīgu resursu personām, kuras vēlas izprast riska ieguldījumu fondu darbību. Ir atsvaidzinoši redzēt sarežģītas finanšu tēmas, kas tiek pasniegtas tik skaidri.
Piekrītu, raksta skaidrība palielina tā vērtību kā izglītojošu līdzekli tiem, kurus interesē investīciju stratēģijas.
Šī raksta skaidrais un visaptverošais raksturs padara to par ievērības cienīgu resursu personām, kuras vēlas iepazīties ar riska ieguldījumu fondiem.
Rakstā ir sniegts visaptverošs ieskats riska ieguldījumu fondu darbības jomā un ar tiem saistītajiem riskiem. Tas ir vērtīgs resurss ikvienam, kas vēlas izprast šos ieguldījumu instrumentus.
Piekrītu, šis raksts lieliski izskaidro sarežģītas ieguldījumu koncepcijas pieejamā veidā.
Ir lieliski redzēt, ka detalizēta informācija par riska ieguldījumu fondiem ir sniegta skaidrā un saprotamā veidā.
Šajā rakstā ir skaidri izklāstītas riska ieguldījumu fondu priekšrocības un trūkumi, sniedzot lasītājiem visaptverošu priekšstatu par to, ko sagaidīt no šiem ieguldījumiem.
Protams, līdzsvarota pieeja riska ieguldījumu fondu apspriešanai ļauj lasītājiem pieņemt apzinātus lēmumus par investīcijām.
Rakstā ir sniegts niansēts skatījums uz riska ieguldījumu fondiem, rūpīgi aplūkojot gan priekšrocības, gan trūkumus. Tas ir līdzsvarots šīs ieguldījumu iespējas pārbaude.
Protams, raksts piedāvā godīgu riska ieguldījumu fondu novērtējumu no dažādiem leņķiem.
Ja apsverat iespēju ieguldīt riska ieguldījumu fondos, šis raksts sniegs jums labu izpratni par to darbību, ar tiem saistītos riskus un to piedāvātās priekšrocības.
Pirms ieguldīšanas riska ieguldījumu fondos ir svarīgi rūpīgi apsvērt visus aspektus. Šajā rakstā ir lieliski izklāstīti galvenie punkti, kas jāņem vērā.
Es novērtēju sniegtās informācijas pamatīgumu. Tas potenciālajiem investoriem sniedz skaidru priekšstatu par to, ko sagaidīt.
Lai gan raksts sniedz vērtīgu ieskatu riska ieguldījumu fondos, tas būtu noderīgi, ja tiktu atzīta kritika un pretrunas saistībā ar šo ieguldījumu stratēģiju.
Tas ir pamatots punkts. Ir svarīgi nodrošināt līdzsvarotu priekšstatu par riska ieguldījumu fondiem, tostarp iespējamu kritiku.
Autors sniedz labi strukturētu un informatīvu pārskatu par riska ieguldījumu fondiem, efektīvi demonstrējot šādu ieguldījumu iezīmes, riskus un ieguvumus. Tā ir saistoša lasāmviela gan pieredzējušiem, gan iesācējiem investoriem.
Patiešām, šis raksts sniedz vērtīgu ieskatu riska ieguldījumu fondos, kas ir paredzēts plašai auditorijai, kas vēlas izprast ieguldījumu iespējas.
Raksts efektīvi informē par riska ieguldījumu fondu sarežģītību, sniedzot detalizētu pārskatu, nezaudējot skaidrību. Atzinības vērtas pūles, padarot šo materiālu pieejamu plašai auditorijai.
Piekrītu, raksta skaidrība padara šo rakstu par vērtīgu resursu ikvienam, kas vēlas izprast riska ieguldījumu fondus.
Šajā rakstā ir sniegts lielisks pārskats par riska ieguldījumu fondiem, izskaidrojot to darbības principus un ieguldījumu priekšrocības un trūkumus tajos. Raksta augstais intelektuālais līmenis padara to viegli saprotamu pat cilvēkiem, kas nav pazīstami ar riska ieguldījumu fondu jēdzienu.
Jā, tas sniedz pietiekami daudz detaļu, bet nepārsteidz lasītāju.
Piekrītu, raksts ir piemērots cilvēkiem, kas nav pazīstami ar riska ieguldījumu fondiem.
Lai gan rakstam ir informatīvs raksturs, tas varētu noderēt, izpētot iespējamās ētiskās bažas un riska ieguldījumu fondu kritiku.
Piekrītu, ētiski apsvērumi ir svarīgs ieguldījumu izvēles aspekts.
Tas ir pamatots punkts. Ir svarīgi ņemt vērā jebkura ieguldījuma ētiskās sekas.