Боргове фінансування та акціонерне фінансування допомагають залучити капітал для потреб розвитку бізнесу. Боргове фінансування — це запозичення грошей на потреби бізнесу, тоді як фінансування акціонерного капіталу — це продаж частини власного капіталу підприємства чи організації.
Є кілька компаній і організацій, які використовують поєднання боргового та акціонерного фінансування для розвитку свого бізнесу.
Ключові винесення
- Боргове фінансування передбачає запозичення грошей для фінансування бізнесу, які мають бути повернуті з відсотками.
- Пайове фінансування передбачає залучення коштів шляхом продажу акцій або часток власності компанії.
- Боргове фінансування пропонує перевагу збереження повного контролю над бізнесом, тоді як акціонерне фінансування зменшує фінансовий ризик, але розмиває власність.
Боргове фінансування проти акціонерного фінансування
Боргове фінансування – це коли компанія позичає гроші, які потрібно повернути в майбутньому з відсотками, і це спостерігається у випадку кредитів на автомобіль, студентських позик і бізнесу. Фінансування акцій – це коли компанії продають акції інвесторам для збільшення капіталу. Це робиться за допомогою акціонерного краудфандингу та приватний капітал фірм.
Боргове фінансування спостерігається у випадку автокредитів і студентських позик, коли гроші надаються одноразово, а потім повертаються поступово з узгодженою сумою відсотків.
Боргове фінансування підходить, якщо для бізнесу є один одноосібний власник, який позичає капітал через боргове фінансування. Якщо компанія розраховує на короткострокові відносини з джерелом фінансування, то боргове фінансування буде чудовим варіантом.
Фінансування акціонерного капіталу дозволяє нам залучати капітал шляхом продажу акцій у бізнесі. Існують різні платформи пошуку, через які можна продавати акції та залучати капітал.
Приватний капітал фірми та платформи краудфандингу Equity є такими інвесторами, через яких ми можемо продати акції бізнесу чи компанії та залучити капітал.
Таблиця порівняння
| Параметри порівняння | Боргове фінансування | Фінансування власного капіталу |
|---|---|---|
| Визначення | Боргове фінансування – це позика грошей у формі одноразової суми для залучення капіталу підприємства. | Equity Financing - це збільшення капіталу компанії шляхом продажу акцій через різних інвесторів та інвестиційні платформи. |
| Безпека | Боргове фінансування вимагає від позичальника застави, наприклад активів, які будуть витребувані, коли позичені гроші не будуть повернуті. | Equity Financing не вимагає жодних форм застави. |
| Погашення | Боргове фінансування вимагає від позичальника погасити позичену суму разом із запитаною процентною ставкою певними частинами. | Equity Financing не має зобов’язань по виплаті, і бізнес розвиватиметься за рахунок продажу акцій. |
| Власність | Боргове фінансування надає повне право власності на особу, яка має доступ до наданих фінансових послуг. | Фінансування акціонерного капіталу не означає повного володіння, оскільки частина акціонерного капіталу була продана та також розподілена. |
| Передумови | Боргове фінансування потребує постійного грошового потоку, перевіреної бізнес-моделі, позичальник має бути одноосібним власником бізнесу, короткострокових відносин із фінансовою службою та достатньої кількості для керування грошовим потоком. | Фінансування акціонерним капіталом вимагає обмеженої фінансової історії, відсутність застави також добре, відсутність тягаря регулярних погашень кредиту, планів розвитку бізнесу, розширення діяльності та виходу на нові ринки для розширення бізнесу. |
Що таке боргове фінансування?
Боргове фінансування передбачає запозичення грошей і їх погашення разом із відсотками, запропонованими під час запозичення для залучення капіталу підприємства.
Певні обмеження не дозволяють компанії використовувати переваги основної діяльності бізнесу. Крім того, боргове фінансування має багато переваг.
Боргове фінансування не контролює бізнес, оскільки відносини припиняються, коли сума позики повертається разом із запропонованими відсотками.
Погашення позики не коливається, а сплачені відсотки не оподатковуються. Борг - це витрати, які потрібно регулярно сплачувати регулярними частинами протягом запропонованого часу.
Боргове фінансування потребує безпеки, яка гарантує та забезпечує безпеку наданої суми. Забезпечення може бути у формі активів або застави.
Іноді необхідно пов’язати безпеку з фінансовою історією сім’ї, щоб гарантувати, що сума також буде повернена. Він також бачить послідовний грошовий потік.
Боргове фінансування вимагає одноосібного володіння бізнесом, яким керує позичальник. Для стартапу без фізичних активів і фінансової історії може бути складно отримати боргове фінансування.
У борговому фінансуванні позикодавець не має жодних прав на процес розвитку бізнесу, чого немає у випадку інших фінансових послуг.
Що таке акціонерне фінансування?
Акціонерне фінансування передбачає продаж частини акцій або капіталу в обмін на капітал для розвитку бізнесу та його зростання.
У випадку фінансування акцій немає жодних зобов’язань щодо повернення, оскільки вони не позичені, а обмінюються на продаж акцій. Але в акціонерному фінансуванні кредитор отримує права на акції, куплені ним.
Фінансування акціонерного капіталу не вимагає застави чи активів як забезпечення. Вони зобов’язані розділити прибуток від проданої частки та капітал, для якого було отримано капітал шляхом продажу частки інвестору.
У випадку власності, у акціонерному фінансуванні позикодавець також ділиться правом власності. Стартап із хорошим бізнес-планом також залучить інвесторів у фінансування акцій.
Фінансування акцій потребує часу, щоб знайти найкращого та відповідного інвестора для потрібного бізнесу. Необхідно виконати тривалий процес, який включає умови та положення, які необхідно виконати, оскільки продається частка акцій.
Це включає в себе багато юридичних процедур і процес належної обачності, який допомагає вивести бізнес на правильний шлях до успіху.
Фінансування акціонерним капіталом вимагає хорошого та правильного інвестора для бізнесу. Він також має кілька передумов з боку позичальників, наприклад хорошу модель зростання бізнесу, здатність керувати коливаннями в бізнесі, виходити на нові ринки та перешкоди, а також розширювати бізнес-операції відповідно до вимог.
Основні відмінності між борговим фінансуванням і акціонерним фінансуванням
- Боргове фінансування — це одноразова позика в розмірі суми, яку необхідно повернути разом із відсотками протягом визначеного періоду часу, тоді як акціонерне фінансування передбачає продаж акцій компанії в обмін на капітал.
- Боргове фінансування передбачає надання застави або активів під забезпечення, тоді як акціонерне фінансування не передбачає жодного забезпечення, оскільки акції купуються в обмін на капітал.
- Боргове фінансування вимагає гарної фінансової історії та одноосібного володіння бізнесом, тоді як акціонерне фінансування вимагає хорошої моделі розвитку бізнесу та здатності вийти на новий ринок.
- Боргове фінансування має зобов’язання щодо повернення, які розглядаються як витрати, які також обмежують прибуток компанії, тоді як фінансування акціонерним капіталом не має зобов’язань щодо повернення та тягаря над прибутком компанії.
- Боргове фінансування вимагає активи або заставу, надані як забезпечення, якщо позика не повертається протягом зазначеного часу, тоді як акціонерне фінансування не має таких проблем як тягаря.
- https://www.sciencedirect.com/science/article/pii/S0378426686800280
- https://link.springer.com/chapter/10.1007/0-387-24519-7_12
Останнє оновлення: 08 вересня 2023 р
Я доклав стільки зусиль для написання цього допису в блозі, щоб надати вам користь. Це буде дуже корисно для мене, якщо ви захочете поділитися цим у соціальних мережах або зі своїми друзями/родиною. ДІЛИТИСЯ ЦЕ ♥️
Чара Ядав має ступінь магістра ділового адміністрування в галузі фінансів. Її мета – спростити теми, пов’язані з фінансами. Вона працювала у фінансовій сфері близько 25 років. Вона провела кілька курсів з фінансів і банківської справи для бізнес-шкіл і громад. Читайте більше у неї біо сторінка.
Незважаючи на те, що стаття ґрунтовна, я вважаю, що для ілюстрації представлених концепцій їй може бути корисно більше прикладів із реального світу. Тим не менш, він залишається цінним для тих, хто цікавиться фінансами.
Я ціную те, що ця стаття є інформативною та описує переваги та недоліки боргового та акціонерного фінансування. Він забезпечує комплексне уявлення про тему.
Абсолютно важливо зважити плюси і мінуси кожного типу фінансування, щоб прийняти найкраще рішення для потреб бізнесу.
Я вважаю розділ про акціонерне фінансування особливо повчальним, проливаючи світло на складність продажу акцій та отримання капіталу. Це проникливий твір.
Я вважаю, що ця стаття є чудовим ресурсом для тих, хто хоче глибше зануритися у світ фінансового менеджменту. Обов’язкова до прочитання професіоналам у цій галузі.
Ця стаття пропонує комплексний погляд на боргове та акціонерне фінансування, але в ній можна було б більше акцентувати увагу на потенційних ризиках, пов’язаних з кожним типом фінансування.
У цій статті представлено відмінне та глибоке порівняння боргового фінансування та фінансування акціонерним капіталом. Це чудовий ресурс для тих, хто хоче краще зрозуміти ці поняття.
Не можу погодитись! Детальна порівняльна таблиця особливо корисна для прийняття обґрунтованого рішення про те, який тип фінансування обрати.
Ця стаття є захоплюючою, оскільки дає чітке розуміння тонкощів боргового та акціонерного фінансування. Це цінне прочитання для підприємців і власників бізнесу.
Порівняльна таблиця є чудовим доповненням до статті, що полегшує розуміння відмінностей між борговим і акціонерним фінансуванням. Це добре організований і проникливий твір.