मर्चेंट बैंक बनाम डेवलपमेंट बैंक: अंतर और तुलना

मर्चेंट बैंक: मुख्य रूप से विलय और अधिग्रहण, प्रतिभूतियों के व्यापार और निवेश पोर्टफोलियो के प्रबंधन सहित व्यवसायों को अंडरराइटिंग, कॉर्पोरेट वित्त और सलाहकार सेवाएं जैसी वित्तीय सेवाएं प्रदान करने पर ध्यान केंद्रित किया गया है। विकास बैंक: किसी देश या क्षेत्र के आर्थिक विकास में योगदान देने वाली परियोजनाओं के लिए दीर्घकालिक वित्तपोषण प्रदान करने में विशेषज्ञता, स्थायी विकास को बढ़ावा देने और गरीबी को कम करने के मिशन के साथ बुनियादी ढांचे, कृषि और छोटे और मध्यम आकार के उद्यमों जैसे क्षेत्रों पर ध्यान केंद्रित करना। .

चाबी छीन लेना

1. मर्चेंट बैंक व्यवसायों के लिए अंडरराइटिंग, सलाह देने और धन जुटाने में संलग्न हैं; विकास बैंक आर्थिक विकास और सामाजिक परियोजनाओं के लिए वित्तीय सहायता प्रदान करते हैं।
2. मर्चेंट बैंक निजी क्षेत्र के लेनदेन पर ध्यान केंद्रित करते हैं, जबकि विकास बैंक सार्वजनिक और निजी दोनों क्षेत्रों को लक्षित करते हैं।
3. विकास बैंक सरकारी स्वामित्व वाले या समर्थित होते हैं, जबकि व्यापारी बैंक निजी संस्थान होते हैं।

मर्चेंट बैंक बनाम विकास बैंक

A व्यापारी बैंक बड़े निगमों को धन, ऋण और वित्तीय सलाह प्रदान करता है। मर्चेंट बैंकों द्वारा परामर्श सेवाएँ भी प्रदान की जाती हैं। ये बैंक अंतर्राष्ट्रीय स्तर पर निगमों के साथ भी व्यवहार करते हैं। ए विकास बैंक लगभग सभी आकार के व्यवसायों को ऋण और धन प्रदान करता है। एक विकास बैंक में, संपत्ति सरकार द्वारा प्रदान की जाती है।

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तुलना तालिका

Feature	व्यापारी बैंक	विकास बैंक
प्राथमिक क्रिया	वित्तीय सलाह और विशिष्ट वित्तीय सेवाएँ बड़े निगमों, उच्च निवल मूल्य वाले व्यक्तियों और सरकारों के लिए।	दीर्घकालिक आर्थिक और सामाजिक विकास परियोजनाओं का वित्तपोषण, कम सेवा वाले या उभरते बाज़ारों में।
सेवाएं दी गईं	विलय एवं अधिग्रहण (एमएंडए) सलाहकार, हामीदारी, ऋण संरचना, व्यापार वित्त, धन प्रबंधन, निजी इक्विटी	बुनियादी ढांचे का वित्तपोषण, परियोजना वित्त, विकासात्मक ऋण, तकनीकी सहायता, इक्विटी निवेश
ग्राहकों	बड़े निगम, उच्च निवल मूल्य वाले व्यक्ति, सरकारें, संस्थागत निवेशक	सरकारें, विकास परियोजनाओं वाली निजी कंपनियाँ, गैर-लाभकारी संगठन
लाभ मकसद	लाभ की मांग: इसका लक्ष्य अपने शेयरधारकों के लिए निवेश पर रिटर्न उत्पन्न करना है।	लाभ चाहने वाला हो भी सकता है और नहीं भी: इसमें सार्वजनिक और निजी स्वामित्व का मिश्रण हो सकता है, जिसमें सामाजिक प्रभाव प्राथमिक फोकस होगा।
जोखिम सहिष्णुता	आम तौर पर जोखिम से कम परहेज़ करते हैं: संभावित उच्च रिटर्न के बदले में अधिक जोखिम उठा सकते हैं।	अधिक जोखिम-विपरीत: विकास परियोजनाओं को समर्थन देने के लिए बाजार से कम दरों पर ऋण या वित्तपोषण की पेशकश कर सकता है।
विनियमन	बैंकों या निवेश फर्मों के लिए मानक वित्तीय नियमों के अधीन।	उनके स्वामित्व संरचना और मिशन के आधार पर विशेष नियम या निरीक्षण हो सकते हैं।
उदाहरण	एनएम रोथ्सचाइल्ड एंड संस, सोसाइटी जेनरल मर्चेंट बैंक, चाइना इंटरनेशनल ट्रस्ट एंड इन्वेस्टमेंट कॉर्पोरेशन (CITIC)	विश्व बैंक, एशियाई विकास बैंक, अफ्रीकी विकास बैंक

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मर्चेंट बैंक क्या है?

मर्चेंट बैंकों के कार्य

1. कॉर्पोरेट वित्त: मर्चेंट बैंक प्रारंभिक सार्वजनिक पेशकश (आईपीओ), निजी प्लेसमेंट और ऋण जारी करने जैसे विभिन्न माध्यमों से पूंजी जुटाने में कंपनियों की सहायता करते हैं। वे सौदों की संरचना, उचित मूल्य निर्धारण और नियामक आवश्यकताओं को नेविगेट करने पर विशेषज्ञ सलाह प्रदान करते हैं।

2. विलय और अधिग्रहण (एम एंड ए): मर्चेंट बैंक रणनीतिक निर्णयों पर खरीदारों और विक्रेताओं दोनों को सलाह देकर, उचित परिश्रम करके, शर्तों पर बातचीत करके और लेनदेन प्रक्रिया को सुविधाजनक बनाकर एम एंड ए लेनदेन में महत्वपूर्ण भूमिका निभाते हैं। वे कंपनियों को संभावित अधिग्रहण लक्ष्यों या विलय भागीदारों की पहचान करने और ऐसे लेनदेन के वित्तीय निहितार्थ का मूल्यांकन करने में मदद करते हैं।

3. हामीदारी: मर्चेंट बैंक प्रतिभूतियों की पेशकश के लिए हामीदार के रूप में कार्य करते हैं, जारीकर्ताओं से प्रतिभूतियों को खरीदने और उन्हें लाभ पर निवेशकों को बेचने का जोखिम उठाते हैं। वे जारीकर्ताओं की साख का आकलन करते हैं, प्रतिभूतियों के लिए मूल्य निर्धारित करते हैं और नियामक मानकों का अनुपालन सुनिश्चित करते हैं।

4. व्यापार और बाज़ार निर्माण: कई व्यापारी बैंक ग्राहकों की ओर से या उनके मालिकाना व्यापारिक डेस्क के लिए प्रतिभूतियों, वस्तुओं, मुद्राओं और अन्य वित्तीय उपकरणों को खरीदने और बेचने, व्यापारिक गतिविधियों में संलग्न होते हैं। वे बाजार निर्माता के रूप में भी काम करते हैं, उद्धृत कीमतों पर प्रतिभूतियों को खरीदने और बेचने की पेशकश करके बाजारों में तरलता प्रदान करते हैं।

5. संपत्ति प्रबंधन: कुछ व्यापारी बैंक परिसंपत्ति प्रबंधन सेवाएं प्रदान करते हैं, संस्थागत निवेशकों, निगमों, पेंशन फंडों और उच्च निवल मूल्य वाले व्यक्तियों की ओर से निवेश पोर्टफोलियो का प्रबंधन करते हैं। वे ग्राहकों को उनके वित्तीय लक्ष्य हासिल करने में मदद करने के लिए निवेश रणनीतियाँ विकसित करते हैं, संपत्ति आवंटित करते हैं और प्रदर्शन की निगरानी करते हैं।

6. सलाहकारी सेवाएँ: मर्चेंट बैंक पूंजी संरचना अनुकूलन, जोखिम प्रबंधन, पुनर्गठन और कॉर्पोरेट प्रशासन सहित विभिन्न वित्तीय मामलों पर ग्राहकों को रणनीतिक सलाहकार सेवाएं प्रदान करते हैं। वे प्रत्येक ग्राहक की विशिष्ट आवश्यकताओं को पूरा करने वाले अनुरूप समाधान पेश करने के लिए अपनी विशेषज्ञता और उद्योग ज्ञान का लाभ उठाते हैं।

 

विकास बैंक क्या है?

विकास बैंकों के कार्य

1. दीर्घकालिक वित्तपोषण: विकास बैंक महत्वपूर्ण विकासात्मक प्रभाव वाली परियोजनाओं का समर्थन करने के लिए दीर्घकालिक वित्तपोषण की पेशकश करने में विशेषज्ञ हैं। वाणिज्यिक बैंकों के विपरीत, जो अल्प से मध्यम अवधि के ऋण प्रदान करते हैं, विकास बैंक बुनियादी ढांचा परियोजनाओं, आवास पहल और अन्य उद्यमों के लिए लंबी पुनर्भुगतान अवधि के साथ ऋण प्रदान करते हैं, जिनके लिए विस्तारित अवधि में पर्याप्त पूंजी निवेश की आवश्यकता होती है।

2. बुनियादी ढांचा विकास: विकास बैंकों के प्राथमिक कार्यों में से एक सड़क, पुल, बंदरगाह, हवाई अड्डे, ऊर्जा सुविधाओं और दूरसंचार नेटवर्क जैसी बुनियादी ढांचा परियोजनाओं को वित्तपोषित करना है। ये निवेश जीवन की गुणवत्ता में सुधार, उत्पादकता बढ़ाने और व्यवसायों को फलने-फूलने के लिए आवश्यक बुनियादी ढाँचा प्रदान करके आर्थिक विकास को सुविधाजनक बनाने के लिए आवश्यक हैं।

3. एसएमई के लिए समर्थन: विकास बैंक छोटे और मध्यम आकार के उद्यमों (एसएमई) की वृद्धि और विकास का समर्थन करने में महत्वपूर्ण भूमिका निभाते हैं, जो दुनिया भर में अर्थव्यवस्थाओं की रीढ़ हैं। वे एसएमई को पूंजी तक सीमित पहुंच, अपर्याप्त बुनियादी ढांचे और प्रबंधकीय विशेषज्ञता की कमी जैसी चुनौतियों से निपटने में मदद करने के लिए वित्तपोषण, तकनीकी सहायता और सलाहकार सेवाएं प्रदान करते हैं।

4. क्षेत्र-विशिष्ट वित्तपोषण: विकास बैंक कृषि, स्वास्थ्य देखभाल, शिक्षा और नवीकरणीय ऊर्जा सहित आर्थिक विकास के लिए महत्वपूर्ण क्षेत्रों में परियोजनाओं के वित्तपोषण पर ध्यान केंद्रित करते हैं। इन प्राथमिकता वाले क्षेत्रों में निवेश को लक्षित करके, उनका लक्ष्य तत्काल सामाजिक जरूरतों को संबोधित करना, समावेशी विकास को बढ़ावा देना और समाज के सभी वर्गों को लाभ पहुंचाने वाली टिकाऊ अर्थव्यवस्थाओं का निर्माण करना है।

5. जोखिम न्यूनीकरण: विकास बैंक अनिश्चित रिटर्न वाली परियोजनाओं का वित्तपोषण करके या चुनौतीपूर्ण वातावरण में परिचालन करके वाणिज्यिक बैंकों की तुलना में उच्च स्तर का जोखिम उठाते हैं। वे निवेशकों और ऋणदाताओं के लिए जोखिम को कम करने के लिए ऋण गारंटी, जोखिम-साझाकरण तंत्र या बीमा उत्पाद प्रदान कर सकते हैं, जिससे विकास पहल में निजी क्षेत्र की भागीदारी को प्रोत्साहित किया जा सकता है।

6. नीति सलाह और क्षमता निर्माण: वित्तीय सहायता प्रदान करने के अलावा, विकास बैंक सरकारों, नियामक एजेंसियों और अन्य हितधारकों को नीति सलाह, तकनीकी सहायता और क्षमता निर्माण सहायता प्रदान करते हैं। वे आर्थिक विकास के लिए अनुकूल नीतियों को डिजाइन करने और लागू करने, संस्थागत ढांचे को मजबूत करने और सतत विकास को बढ़ावा देने के लिए स्थानीय विशेषज्ञता का निर्माण करने में मदद करते हैं।

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मर्चेंट बैंक और डेवलपमेंट बैंक के बीच मुख्य अंतर

1. प्राथमिक क्रिया:
   • व्यापारी बैंक: वित्तीय सलाह और विशिष्ट वित्तीय सेवाएँ।
   • विकास बैंक: दीर्घकालिक आर्थिक और सामाजिक विकास परियोजनाओं का वित्तपोषण।
2. ग्राहक:
   • व्यापारी बैंक: बड़े निगम, उच्च निवल मूल्य वाले व्यक्ति, सरकारें।
   • विकास बैंक: सरकारें, विकास परियोजनाओं वाली निजी कंपनियाँ, गैर-लाभकारी संगठन।
3. लाभ मकसद:
   • व्यापारी बैंक: लाभ की तलाश, शेयरधारकों के लिए रिटर्न उत्पन्न करना है।
   • विकास बैंक: हो भी सकता है और नहीं भी, सामाजिक प्रभाव प्राथमिक फोकस के साथ।
4. जोखिम सहिष्णुता:
   • व्यापारी बैंक: आम तौर पर जोखिम से कम परहेज करने वाले, संभावित रूप से उच्च रिटर्न के लिए अधिक जोखिम उठा सकते हैं।
   • विकास बैंक: अधिक जोखिम-विरोधी, विकास परियोजनाओं का समर्थन करने के लिए बाजार से कम दरों पर वित्तपोषण की पेशकश कर सकते हैं।

अंतिम अद्यतन: 05 मार्च, 2024