Tỷ suất cổ tức so với tỷ suất sinh lợi trên vốn chủ sở hữu: Sự khác biệt và so sánh

Tiền và Tài chính có nhiều thuật ngữ, bao gồm đầu tư, Lợi nhuận, trao đổi tài chính, thị trường chứng khoán, cổ tức, tiền gửi, cổ phiếu, Cổ phần vốn chủ sở hữu, Tài sản, v.v., là những thuật ngữ quan trọng và bổ sung cho hoạt động kinh doanh của một người.

Tiền lãi có thể là số tiền thu được hoặc bị mất trong một hoạt động kinh doanh trong một khung thời gian cụ thể. Nó còn được gọi là Lợi nhuận tiền tệ. Nó cũng bao hàm bất kỳ điều gì về việc thay đổi giá trị đồng đô la trong suốt khung thời gian của trải nghiệm.

Chúng ta có thể nói rằng Lợi tức là sự điều chỉnh chi phí hoặc ước tính nguồn lực, dự án kinh doanh hoặc nhiệm vụ của một tổ chức trong một khoảng thời gian cố định và có thể được giải quyết khi có sự thay đổi về giá trị tài chính. Nó có thể tích cực hoặc tiêu cực, giải quyết lợi ích hoặc bất hạnh một cách riêng biệt.

Chìa khóa chính

1. Tỷ suất cổ tức là tỷ lệ cổ tức mà một công ty trả cho các cổ đông, được biểu thị bằng phần trăm giá thị trường hiện tại của cổ phiếu.
2. Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu (ROE) đo lường khả năng sinh lời của một công ty-công ty tính toán thu nhập ròng được tạo ra trên mỗi Đô la vốn chủ sở hữu.
3. Tỷ suất cổ tức cho biết lợi tức đầu tư thông qua cổ tức, trong khi ROE đo lường hiệu quả sử dụng vốn chủ sở hữu của một công ty trong việc tạo ra lợi nhuận.

Tỷ suất cổ tức so với lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu

Sự khác biệt giữa Lợi tức cổ tức và Lợi nhuận trên Vốn chủ sở hữu là Lợi tức Cổ tức là mức ưu đãi mà một nhà đầu tư nhận được đối với số tiền đầu tư của anh ta vào tổ chức. Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu là giá trị mà chúng tôi nhận được bằng cách cô lập tổng số tiền bồi thường theo Vốn chủ sở hữu. Trong thuật ngữ thị trường cổ phiếu, lợi nhuận là tiền mặt mà một tổ chức cần phải trả cho các nhà đầu tư từ lợi ích của nó. Đó là thù lao cho các nhà đầu tư khi đưa nguồn lực vào bất kỳ tổ chức nào.

Lợi tức cổ tức là mức tổng mà một công ty mang lại lợi nhuận trên mỗi ưu đãi so với ước tính thị trường của cổ phần đó. Nó phụ thuộc vào sự lựa chọn của ban giám đốc và thường được công bố hàng quý, nửa năm hoặc hàng năm.

Nói một cách đơn giản, nó nói về số tiền của một nhà đầu tư từ tổ chức.

Lợi nhuận trên Vốn chủ sở hữu thể hiện việc trình bày tiền tệ và thu được bằng cách tách lợi nhuận ròng của tổ chức khỏi Vốn chủ sở hữu trung bình của nhà đầu tư. Nó ước tính lợi ích do tổ chức hoặc doanh nghiệp tạo ra liên quan đến thước đo Vốn chủ sở hữu hiện có trong ngành.

Ước tính ROE càng cao, thước đo lợi ích liên quan đến các hoạt động mạo hiểm được thực hiện dưới dạng Vốn chủ sở hữu càng cao.

Bảng so sánh

Các thông số so sánh	Lợi tức cổ tức	Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu
Định nghĩa	Đó là mức tổng mà một hiệp hội đang mang lại lợi nhuận cho mỗi ưu đãi so với ước tính thị trường của cổ phần đó.	Nó thể hiện cách trình bày tiền tệ và có được bằng cách tách lợi nhuận ròng của tổ chức theo Vốn chủ sở hữu trung bình của nhà đầu tư.
Công thức	(Cổ tức hàng năm trên mỗi cổ phiếu / Giá trị thị trường của cổ phiếu) × 100	Thu nhập ròng chia cho vốn chủ sở hữu trung bình của cổ đông.
Sử dụng	Nó được sử dụng để khám phá số tiền mà một nhà đầu tư sẽ nhận được.	Nó chủ yếu được sử dụng để đánh giá sức mạnh và trình độ của công ty.
Lợi ích	Nó rất có thể có giá trị hoặc tồi tệ đối với những người ủng hộ tài chính nếu nó tăng lên hoặc giữ nguyên như trước	Nó giúp những người ủng hộ tài chính so sánh việc trưng bày các khoản đầu cơ giá trị khác nhau và do đó, tác động đến hệ thống đầu tư mạo hiểm trong tương lai của họ.
Hạn chế	Rất có thể nó đang định hướng sai trong Biến động thị trường chứng khoán.	Nó có thể bị định hướng sai vì các tổ chức mới có nhu cầu về vốn cao trong những ngày cơ bản dẫn đến ROE thấp hơn.

Tỷ suất cổ tức là gì?

Lợi tức cổ tức là một tỷ lệ tiền tệ có nghĩa là một tỷ lệ cho biết số tiền lãi mà một tổ chức trả cho một đề nghị với chi phí thị trường của cổ phần đó. Nó có xu hướng được xác định bằng cách lấy tỷ lệ lợi nhuận trên mỗi ưu đãi so với chi phí thị trường của cổ phiếu đó.

Việc mở rộng mức tỷ suất cổ tức liên tục không thể hiện một dấu hiệu tích cực. Tỷ suất cổ tức mở rộng có thể là do giá trị cổ phiếu thấp hơn, điều này không hợp lý để đầu cơ. Nó hỗ trợ những người ủng hộ tài chính đạt được những bước tiến để quan tâm đến một hiệp hội.

Nó rất có thể được sử dụng để xác định việc mua lại bởi một người ủng hộ tài chính bằng cách lấy chi phí lợi nhuận do hiệp hội công bố lần trước. Đó là khoản thanh toán dự kiến ​​của họ, có thể thay đổi theo tình hình kinh tế tại thời điểm xuất chi.

Sau đó, người hỗ trợ tài chính nên biết về những thay đổi của thị trường và không chỉ đơn giản là tuân theo tỷ suất cổ tức cao.

Nó có xu hướng được xác định nhanh chóng bởi danh mục đầu tư nhất định của tổ chức.

Ví dụ: Nếu cổ phiếu của một tổ chức bán ở mức 20 đô la và mang lại 2 đô la lợi nhuận cho mỗi ưu đãi cho các nhà đầu tư của mình, bằng cách sử dụng công thức đã nói ở trên, chúng ta có thể theo dõi tỷ suất cổ tức của ưu đãi này là 10%, đây là mức cao. mang lại cổ phiếu.

Lợi tức trên vốn chủ sở hữu là gì?

Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu được coi là tỷ lệ triển lãm đơn vị tiền tệ của một tổ chức. Nó có thể được xác định bằng cách chia tổng số tiền bồi thường của tổ chức theo Vốn chủ sở hữu trung bình của nhà đầu tư.

Giá trị là phần sở hữu của nhà đầu tư hoặc trách nhiệm chưa hoàn thành đối với một cá nhân trong tổ chức, được ghi nhận và tham chiếu trên báo cáo tài sản của tổ chức.

Vốn chủ sở hữu của một tổ chức có thể được xác nhận bằng cách nhận được sự tương phản giữa toàn bộ nguồn lực của tổ chức và tổng trách nhiệm pháp lý của tổ chức.

Giá trị đôi khi còn được ám chỉ là Vốn chủ sở hữu của nhà đầu tư đối với doanh nghiệp hoặc chủ sở hữu—Vốn chủ sở hữu đối với quyền sở hữu duy nhất.

Công thức cho lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu:

ROE = Lương ròng/Giá trị nhà đầu tư trung bình

Lợi nhuận ròng có thể được mô tả là tổng thu nhập được tạo ra sau khi đại diện cho toàn bộ chi phí, chi phí một lần và đánh giá của tổ chức trong một khoảng thời gian nhất định.

Vốn chủ sở hữu trung bình của nhà đầu tư là một ước tính chính xác hơn và được xác định bằng cách cộng Vốn chủ sở hữu của nhà đầu tư ban đầu và Vốn chủ sở hữu của nhà đầu tư cuối cùng và tách biệt chúng bằng hai.

Sự khác biệt chính giữa tỷ suất cổ tức và lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu

1. Tỷ suất cổ tức rất tốt có thể bị định hướng sai trong Biến động thị trường chứng khoán. Mặt khác, Lợi nhuận trên Vốn chủ sở hữu có thể bị định hướng sai do các tổ chức mới có nhu cầu về vốn cao trong những ngày cơ bản dẫn đến ROE thấp hơn.
2. Lợi tức cổ tức có thể có giá trị hoặc khủng khiếp đối với những người ủng hộ tài chính nếu nó tăng lên hoặc giữ nguyên như trước. Ngược lại, Lợi nhuận trên Vốn chủ sở hữu giúp những người ủng hộ tài chính so sánh việc trưng bày các khoản đầu cơ giá trị khác nhau và, theo những cách này, tác động đến hệ thống đầu tư mạo hiểm trong tương lai của họ.
3. Lợi tức cổ tức được sử dụng để khám phá số tiền mà nhà đầu tư sẽ nhận được, trong khi Lợi tức trên vốn chủ sở hữu chủ yếu được sử dụng để đánh giá sức mạnh và trình độ của công ty.
4. Công thức cho Lợi suất cổ tức là (Cổ tức hàng năm trên mỗi cổ phiếu / Giá trị thị trường của cổ phiếu) × 100, trong khi Lợi tức trên vốn chủ sở hữu là Thu nhập ròng chia cho Vốn chủ sở hữu trung bình của cổ đông.
5. Vốn chủ sở hữu cổ tức là mức tổng mà một công ty mang lại lợi nhuận cho mỗi ưu đãi so với ước tính thị trường của cổ phần đó. Ngược lại, Lợi nhuận trên Vốn chủ sở hữu thể hiện việc trình bày bằng tiền và có được bằng cách tách lợi nhuận ròng của tổ chức khỏi Vốn chủ sở hữu trung bình của nhà đầu tư.

dự án

1. https://www.jstor.org/stable/2977297
2. https://www.sciencedirect.com/science/article/pii/0304405X90900496

Cập nhật lần cuối: ngày 13 tháng 2023 năm XNUMX